ما هي السيولة في الفوركس؟

يواجه المتداولون الوافدون الجدد وأصحاب أعمال السمسرة الذين يبتلون أقدامهم في صناعة العملات الأجنبية مفارقة – يتسم المال بالسيولة المطلقة ؛ في غضون ذلك ، لا تعتبر أزواج التداول سائلة بشكل افتراضي ، وفي بعض الأحيان تحدث فروق أسعار عالية وانزلاق سعر. دعونا نوضح الأمور – ما هي سيولة الفوركس ، وكيف تعمل هذه الفكرة في الصناعة بأكثر من 7 مليارات دولار من أحجام التداول.

السيولة: مصطلح يتعلق بوصف الأسواق المالية

تفهم النظرية المالية السيولة على أنها سمة من سمات الأصل الذي يتم شراؤه / بيعه بسرعة بسعر قريب من السوق. تحت كلمة “سائل” قد يفهم الخبراء “سهولة التحويل إلى نقود”. ماذا عن المال نفسه؟

بشكل عام ، تتميز العملات الورقية بالسيولة المطلقة ، حيث يستطيع أصحاب الوقت استبدالها بالسلع أو الخدمات أو العملات الأخرى أو الأدوات المالية الأخرى. وفي الوقت نفسه ، يظهر المعنى الآخر عند مقارنة المال بالمال – أي أن إحدى العملات أكثر سيولة من الأخرى.

تعترف الأمم المتحدة بـ 180 عملة ورقية يتم استخدامها في جميع أنحاء العالم. عندما يتعلق الأمر بسوق الفوركس ، فقد تشكل هذه العملات الآلاف من أزواج التداول ، بينما تغطي قائمة العشرة الأوائل 83.14٪ من إجمالي أحجام التداول. هذا هو السبب وراء انخفاض الطلب على أزواج التداول الأخرى في السوق.

أولاً وقبل كل شيء ، ما هو مبدأ العمل في سوق الفوركس؟ يشتري اللاعبون الرئيسيون ويبيعون كميات ضخمة من العملات هناك ، ويتبادلونها كأزواج تداول. على سبيل المثال ، يريد صندوق الاستثمار شراء 10 مليون يورو. لا يمكن للشركة شراء اليورو من لا شيء – يتم تطبيق عملات أخرى (على سبيل المثال ، الدولار الأمريكي). على هذا النحو ، يستخدم صندوق الاستثمار زوج تداول الدولار الأمريكي / اليورو.

ماذا عن التجار من القطاع الخاص؟ لماذا يستحيل اختراق الصناعة مباشرة دون مساعدة شركات الوساطة؟

شركات الوساطة كمرحلة وسيطة بين المتداولين وسوق الفوركس

سوق الفوركس هو مساحة منظمة ، وجميع الصفقات ممكنة داخل إطار قانوني معين. وفقًا للمتطلبات الحالية ، يحصل التجار الأفراد على إمكانية الوصول إلى الصناعة بمساعدة الكيانات القانونية فقط.

من الواضح أن نجاح المتداول يعتمد إلى حد كبير على مدى موثوقية شركة الوساطة. مع وجود المئات من وسطاء الفوركس ، تعد الصناعة من بين أكثر الصناعات تنافسية ؛ هذا هو السبب في أن الشركات تقدم ظروفًا نهائية لعملائها لإقناعهم باتخاذ القرار الصحيح.

تلعب سيولة الفوركس أحد الأدوار الحاسمة أثناء البحث عن شركة وساطة موثوقة. دعونا نتعمق في الفكرة بشكل أعمق.

ملحقات السيولة المنخفضة: فروق الأسعار المرتفعة ، فجوات السوق ، انزلاق الأسعار

يعتمد المتداولون المحترفون على استراتيجيات مختلفة تختلف من حيث المبادئ والمبادئ وأزواج التداول ؛ في غضون ذلك ، تتوقع جميع الاستراتيجيات أن تتم عمليات الشراء بأسعار ومبيعات أقل – بأسعار أعلى. عندما يرتفع السعر ولا يستطيع المتداول بيع أحد الأصول أو العكس ، تتوقف الاستراتيجية المختارة عن العمل بشكل صحيح. على هذا النحو ، يخشى المتداولون المواقف التالية:

• انتشار مرتفع. السبريد هو الفرق بين سعري العرض والطلب. فروق الأسعار المنخفضة – كانت الظروف الأفضل التي يحصل عليها المتداول. على سبيل المثال ، يجب أن تكون فروق الأسعار لأزواج التداول الأعلى تصنيفًا (على سبيل المثال ، EUR / USD ، GBP / USD) قريبة من الصفر. أما بالنسبة للأزواج الأقل طلبًا ، فمن المفهوم أن الفروق من 5-10 نقاط ممكنة. عندما تكون الهوامش أعلى ، يحدث الانفصال بين سعري العرض والطلب.
• فجوة. تسمى الفواصل بين الأسعار بالفجوات التي تحدث بشكل متكرر في بداية جلسة التداول. يحدث هذا الموقف عندما يرتفع السعر أو ينخفض بشكل حاد. يؤدي انخفاض السيولة إلى إمكانية التلاعب عندما يؤثر المتداولون على الأسعار.
• يشير الانزلاق السعري إلى حالة السوق عندما يتم ملء أدوات وقف الخسارة بسعر أقل أو أعلى مما يختاره المتداول.

هذا هو السبب في أن المواقف المعينة تؤثر سلبًا على استراتيجيات التداول وتؤدي إلى صفقات فوضوية. من الممكن حدوث فروق أسعار عالية ، وفجوات ، وانزلاق سعري عندما لا تكون سيولة الفوركس عالية بما يكفي. قبل كل شيء ، يعتمد هذا المعيار كثيرًا على نموذج العمل الذي تختاره شركة الوساطة.

الفرق بين وسطاء DD (Dealing Desk) و NDD (No-Dealing Desk)

يتم تقسيم نماذج السمسرة تقريبًا إلى فئات متنوعة ، لكن DD و NDD هما القسمان الأساسيان. يكمن الاختلاف الرئيسي في ما إذا كانت شركة الوساطة تنطبق على مزود السيولة.

يمكن تقسيم سوق الفوركس تقريبًا إلى ثلاث فئات من المشاركين: صناع السوق (MMs) وموفرو السيولة (LPs) وشركات الوساطة.

• صناع السوق مسؤولون عن الغالبية العظمى من أحجام التداول التي تحدث في صناعة الفوركس. يشتري صناع السوق ويبيعون ملايين أو حتى مليارات الدولارات الأمريكية واليورو والعملات الأخرى.
• يقوم LPs بربط شركات الوساطة بصناع السوق ، مما يزيد من سيولة دفاتر الطلبات الخاصة بهم.
• شركات الوساطة هي شركات تفتح الباب أمام المتداولين من القطاع الخاص لدخول سوق الفوركس.

يعمل هذا التسلسل الهرمي مع شركات السمسرة غير العاملة في مكاتب التعامل التي تنقل جميع التداولات إلى صناع السوق وتحصل على عمولات من التداولات.

الوسيط DD له طريقته الخاصة ، كونه معتمداً على عدم وجود مزود سيولة. وسطاء Dealing Desk هم صناع السوق بمفردهم ، حيث يقومون بإنشاء نسخة صغيرة من صناعة الفوركس داخل دفاتر الطلبات الخاصة بهم.

على سبيل المثال ، قامت شركة وساطة بتوصيل 100000 متداول ، وتعتمد سيولة الفوركس على نشاطهم. يبحث محرك المطابقة عن الترابط بين طلبات العطاء والطلب. عندما يكون هناك تطابق ، يتم تنفيذ الأوامر على الفور. قد يكون نموذج أعمال الوساطة هذا هو الحال ، لكن في بعض الأحيان يواجه المتداولون فروق أسعار عالية بشكل استثنائي.

لنتخيل أن شركة وساطة DD تعالج مليون صفقة شهريًا. وفقًا لإحصاءات أزواج التداول ، يحصل EUR / USD على 27.95٪ من جميع أحجام التداول (279500 صفقة) ، ويغطي USD / JPY 13.34٪ من الحجم (133400 صفقة) ، GBP / USD – 11.27٪ (112700 صفقة). ماذا عن أزواج التداول الموضوعة خارج المراكز العشرة الأولى؟ تظهر الإحصائيات أن زوج تداول AUD / JPY يغطي 2.73٪ فقط من أحجام التداول الإجمالية ، بينما AUD / NZD – 0.96٪ مما يعني أن هذه الأزواج ستشارك في 27300 و 9600 صفقة شهرية على التوالي.

أثناء التعامل مع الأزواج ذات التصنيف الأعلى ، لا يواجه عملاء وسطاء DD في مواجهة المشكلات مطلقًا ، ولكن في حالة أزواج التداول ذات الهوامش المنخفضة الشائعة والفجوات والانزلاق يحدث بشكل متكرر.

علاوة على ذلك ، لا تهتم شركة وساطة الدفع المباشر (DD) بزيادة عدد الرسوم ، حيث لا تعتمد الأرباح على هذا العامل بشكل أساسي.

قد يُفهم الوسطاء غير المتعاملين مع مكاتب التداول على أنهم طرف ثالث في الطريق بين المتداولين وصناع السوق ، حيث تقدم هذه الشركات منصات وميزات أخرى لمساعدة العملاء على التنبؤ بحركة الأسعار والمراكز المفتوحة ، بينما يتم تنفيذ الأوامر من قبل صانعي السوق مباشرة. تحصل شركات NDD على عمولات من كل تجارة – وهذا ما قيل ، ترغب مثل هذه الشركة في أن يتداول العملاء قدر الإمكان.

كيف يعمل مزود السيولة: شرح موجز

مزود السيولة هو لاعب في السوق مسؤول عن إنشاء مجمعات السيولة حيث تكون الأموال ، تتحد البنوك والمؤسسات المالية الأخرى. يعرض المجمع الأسعار والأخبار والبيانات المهمة الأخرى للمشاركين الصغار. تقلل السيولة المرتفعة من هوامش الأسعار وتستبعد مخاطر فجوات الأسعار أو انزلاق السوق.

أثناء الحديث عن أنواع مزودي الخدمات ، يتم دائمًا توضيح موفري المستوى 1 والمستوى 2. تتيح الفئة الأولى الوصول إلى أكبر مؤسسة مالية (شبكة واسعة من صناع السوق) ، بينما تمنح الفئة الثانية من مقدمي الخدمات إمكانية الوصول إلى واحد أو أكثر من البنوك.

علاوة على هذين النوعين المحددين ، هناك مزودي سيولة رئيسيين مسؤولين عن مجمعات السيولة الخاصة بهم مع أكبر عدد من صناع السوق. بصرف النظر عن البنوك من المستوى 1 أو وسطاء الفوركس برايم ، قد يشمل هذا التجمع لاعبين خارج البورصة ، وتجمعات مظلمة ، وأكثر من ذلك. تعتبر مجمعات السيولة لدى PoP هي الأعمق في سوق الفوركس.

كيف تتواصل مع مزودي السيولة؟

لنفترض أن شركة وساطة تريد فتح الوصول إلى مجمع سيولة عميق وتحتاج إلى تقديم طلب إلى مزود سيولة. ما هي آلية الاتصال؟

• اختر مزودًا موثوقًا به من بين الشركات المتوفرة في سوق الفوركس.
• قم بإرسال نموذج طلب وناقش تفاصيل التعاون (يتقاضى LPs رسومًا من الصفقات).
• حدد أفضل تجميع للسيولة (على سبيل المثال ، PrimeXM ، OneZero) وأماكن السيولة (MetaTrader 4/5 ، DX Trade ، B2Trader) للاتصال بمجمعات السيولة.

ما العوامل التي يجب مراعاتها أثناء البحث عن LP موثوق؟ الشروط المقترحة مهمة بلا شك – انظر في قائمة أزواج التداول المتاحة ، ووقت تنفيذ الأمر ، وشروط الدعم الفني ، والرسوم ، وما إلى ذلك. وفي الوقت نفسه ، فإن الجانب الفني مهم أيضًا – ضع في اعتبارك مجمعات السيولة والأماكن المتاحة.

B2Broker كحل مستبق

B2Broker هو مزود سيولة رئيس الوزراء الذي يقود الصناعة. حشود من مزودي السيولة الموثوق بهم الذين ليس لديهم ما يثير إعجاب عملائهم. تتحرك B2Broker بطريقة أخرى – فالشركة مهتمة بالحلول النهائية الجاهزة لتعزيز أعمال الوساطة في الفوركس ومساعدة العملاء على تجاوز المنافسين بسهولة.

يتيح مزود السيولة والتقنيات المعروف عالميًا الوصول إلى 700 أداة تداول متاحة من حساب هامشي واحد: الفوركس ، وعقود الفروقات المشفرة ، والأسهم ، والسلع ، والمزيد لجعل رحلتك إلى الأسواق المالية ناجحة بما فيه الكفاية.

علاوة على الميزات والابتكارات المتقدمة ، تقترح الشركة ظروفًا تنافسية للغاية تجعل الترابط مع B2Broker مفيدًا بشكل استثنائي لشركات الفوركس.