Что такое мультиактивная ликвидность?

В современном финансовом мире мультиактивная ликвидность имеет огромное значение. Она означает способность инвестора или участника рынка легко получать доступ и торговать многими классами активов в единой, унифицированной среде. Преимущества мультиактивной ликвидности многочисленны и могут помочь инвесторам устранить определенные операционные риски, связанные с отдельными классами активов.

Что такое мультиактивная ликвидность?

Для начала, что такое ликвидность?

В финансах ликвидность – это степень, в которой актив может быть быстро куплен или продан на рынке без изменения его цены. Как правило, ликвидность указывает на то, сколько ордеров находится в книге ордеров брокера.

Когда актив обладает высокой ликвидностью, на противоположной стороне вашей сделки всегда найдется кто-то, кто купит или продаст у вас. И наоборот, при низкой ликвидности возникает недостаток заявок в книге ордеров – это означает, что для завершения сделок может потребоваться больше времени, что может повлиять на конечную цену актива.

Мультиактивная ликвидность

Мультиактивная ликвидность – это термин, используемый для описания ликвидности по широкому спектру классов активов. Это означает, что активы с разных рынков могут торговаться одновременно на одной платформе, что позволяет более эффективно выявлять цены и упрощает управление портфелем.

Используя высокую ликвидность по нескольким активам, инвесторы могут расширить свои портфели на более обширный спектр рынков и использовать больше возможностей. Это минимизирует потенциальные потери только от одного сектора или типа активов, тем самым снижая риск для получения более высокой доходности инвестиций.

Мультиактивная ликвидность и мультиактивные фонды

Мультиактивная является важным факторов при обсуждении мультиактивной торговли на рынке. Но что из себя представляют мультиактивы?

Мультиактивные инвестиции – это сочетание классов активов, таких как валюта, акции или сырьевые товары, в одном инвестиционном средстве. Обычно такими инвестиционными инструментами являются фонды (ETF), которые диверсифицированы по различным классам и секторам, что позволяет инвесторам, вкладывающим средства в различные активы, минимизировать риски.

Какие типы фондов существуют на рынке?

Фонды с устойчивостью к риску

Для инвесторов, желающих контролировать соотношение риска и прибыли, компании взаимных фондов предлагают фонды распределения активов, которые варьируются от консервативных инвестиций до агрессивных. Например, агрессивный вариант будет иметь более высокий процент акций в портфеле.

К примеру, в ETF компании Guggenheim Investments – Zacks Multi-Asset Income Index – 90% активов составляют акции:

Фонды с целевой датой

Фонды с целевой датой – это инвестиции в различные классы активов, которые изменяют баланс активов в соответствии с желаемым временным горизонтом выхода на пенсию инвестора. Например, если вы не планируете выходить на пенсию по крайней мере в течение 30 лет, вам лучше всего подойдет целевой фонд на 2045 год или позже. Чем больше срок, тем более агрессивным обычно является инвестиционный фонд – чтобы максимально использовать более длительный временной горизонт.

Мультиактивные брокеры

Многоактивная ликвидность не обязательно должна подразумевать только торговлю фондами – многие брокеры сегодня предпочитают предлагать платформы для торговли несколькими активами, позволяя инвесторам и трейдерам получить доступ к нескольким рынкам (криптовалюты, Forex и т.д.) в рамках одного счета.

Эти современные брокеры также предлагают широкий спектр деривативов, таких как CFD и фьючерсы, которые позволяют инвесторам спекулировать на ценах базовых активов, фактически не владея ими.

Очевидно, что брокеры, работающие с мультиактивами, нуждаются в более разнообразной ликвидности, чтобы иметь возможность предлагать все эти продукты, поэтому доступ к мультиактивной ликвидности высокого уровня необходим для этих участников. Обычно брокеры обращаются к PoP поставщикам ликвидности – финансовым учреждениям, которые выполняют заказы брокера, чтобы обеспечить последовательный и надежный пул ликвидности для каждого типа инвестиций.

Почему ликвидность мультиактивов важна для инвесторов

Большое количество возможностей для торговли

Благодаря большому выбору вариантов, ликвидность мультиактивов дает трейдерам возможность извлекать выгоду как из подъемов, так и из падений на различных финансовых рынках. Диверсифицируя свои вложения в различные классы активов, инвесторы могут воспользоваться широким спектром торговых возможностей даже в периоды низкой активности рынка.

Мультиакционерные стратегии

Работа с мультиактивным брокером позволяет трейдерам максимально использовать как краткосрочные, так и долгосрочные тактики. Они могут поддерживать длительное владение акциями и одновременно извлекать выгоду из быстро меняющихся рынков, таких как фьючерсные, с помощью дневной торговли или инвестиционных стратегий.

Тем, кто не уверен в управлении мультиактивным портфелем, стоит обратиться к профессиональным менеджерам портфеля.

Диверсификация и тактическое распределение активов

Диверсифицированный портфель необходим любому успешному инвестору, поскольку он значительно снижает общие риски и помогает инвесторам легче переносить волатильность. Чтобы построить хорошо продуманную мультиактивную инвестиционную стратегию, инвесторы рассматривают позиции в различных классах активов, таких как Forex, акции и сырьевые товары. Это позволяет им получать стабильную прибыль и минимизировать потенциальные потери в долгосрочной перспективе.

Лучшее хеджирование

Мультиактивная ликвидность также позволяет трейдерам эффективно хеджировать свои портфели от потенциальных потерь. Держа инвестиции в различные классы активов, трейдеры могут компенсировать любые отрицательные доходы за счет прибыли в тех областях, которые растут.

Например, когда фондовый рынок совершает непредсказуемое падение, мультиактивные трейдеры могут обратиться к сырьевым товарам и цифровым валютам, чтобы компенсировать потери.

Что должны учитывать брокеры, предлагая ликвидность по нескольким активам

Брокерские компании могут получить значительные преимущества, предлагая большой выбор вариантов инвестирования. Однако такой подход сопряжен с рядом операционных и технологических проблем, связанных с необходимостью интеграции между многочисленными торговыми площадками и поставщиками ликвидности.

Кроме того, наличие мультиактивной торговой платформы требует учета различных нормативных рамок для каждого класса активов. Это повышает сложность управления рисками, поскольку оно должно быть адаптировано к этим правилам и нормам.

Сегодня многие компании предлагают технологии, такие как агрегаторы ликвидности, которые упрощают и повышают эффективность доступа брокеров к ликвидности различных активов из одного источника.