ما هو تداول Overnight، وكيف يؤثر على الأسواق؟
استنادًا إلى The Modern Trader من ملاحظات الوسيط Modern Trader) تفيد التقارير أن هناك 9.6 مليون متداول حول العالم. في الأساس، يشارك شخص واحد من كل 781 شخصًا بنشاط في الأسواق المالية، بحثًا عن فرص الربح. في الآونة الأخيرة، أصبح الovernight trading أداة قوية. وتحدث هذه الممارسة خلال ساعات التداول الممتدة، مما يسمح للممارسين الماليين بالتفاعل مع الأخبار الدولية.
المحتوى الرئيسي
- overnight trading هو استراتيجية مرنة تمكن المستثمرين من الاستجابة للأحداث العالمية وتحولات السوق بعد ساعات العمل العادية.
- تظهر الأسواق المختلفة، بما في ذلك الفوركس والأسهم الأمريكية وما إلى ذلك، خصائص فريدة خلال ساعات التداول الممتدة.
- إن انخفاض السيولة، وفروق أسعار العرض والطلب الأوسع، وزيادة التقلبات هي أمور نموذجية للovernight trading.
- تتضمن استراتيجيات الovernight trading الناجحة التحليل الأساسي والفني، والمراقبة المستمرة، والقدرة على التكيف.
فهم overnight trading
overnight trading، كما يوحي الاسم، يشير إلى المعاملات التي تتم بعد إغلاق البورصة وقبل افتتاح السوق. على عكس ساعات السوق العادية، توفر الصفقات الليلية نافذة فريدة للممولين للتفاعل مع الأحداث الإخبارية وتغيرات السوق التي تحدث خارج جلسات التشغيل العادية.
يمكن أن تشمل ساعات التداول الليلية كلا من التداول بعد ساعات العمل والتداول قبل دخول السوق، ولكن بشكل عام، يمكن أن تختلف أيضًا بناءً على نوع تداول العملات والأداة المالية.
يمكن للمستثمرين استخدام استراتيجيات مختلفة في التداول خلال الليل، مثل الاحتفاظ بصفقات من السوق بالقرب من افتتاح اليوم التالي أو الاستفادة من تغيرات السوق.
Overnight Trading في الأسواق المختلفة
يظهر Overnight Trading بشكل مختلف عبر الأسواق المختلفة، ويتأثر كل منها بعوامل ولوائح مختلفة. دعونا نلقي نظرة عليها عن كثب.
سوق الفوركس
يعمل سوق الفوركس العملاق 24 ساعة يوميا طوال أيام الأسبوع. على عكس الأسواق الأخرى، لا يوجد مفهوم رسمي للovernight trading في الفوركس، حيث يظل مفتوحًا دائمًا. تساهم المناطق الزمنية المختلفة في ديناميكيات السوق الفريدة خلال ساعات الليل. على سبيل المثال، تُعرف الجلسة الآسيوية بانخفاض التقلبات، في حين أن التداخل مع الجلسات الأوروبية وأمريكا الشمالية يمكن أن يؤدي إلى زيادة نشاط السوق.
يمكن للمتداولين الاستفادة من تداخل ساعات السوق المحلية بين المناطق المختلفة لتنفيذ عمليات التداول في أي وقت.
U.S. Stocks
بينما تبدأ ساعات التداول القياسية للأسهم الأمريكية من الساعة 9:30 صباحًا حتى الساعة 4 مساءً. ET، يقوم بعض الوسطاء بتمديد وقت التداول ليشمل الجلسات الليلية. وسطاء مثل Charles Schwab و Robinhood يسهل التداول خلال الليل بدءًا من الساعة 8 مساءً مباشرةً. حتى الساعة 4 صباحًا بالتوقيت الشرقي. يتضمن هذا التداول الموسع شبكات الاتصالات الإلكترونية (شبكات ECN) و يسمح للمستثمرين بالتداول حتى عندما تكون البورصات الأساسية مغلقة.
صناديق الاستثمار المشتركة والسندات
تتبع صناديق الاستثمار قواعد محددة، حيث يتم تقديم الطلبات بعد إغلاق السوق وتتلقى أوامر الإغلاق في اليوم التالي سعر صافي قيمة الأصول. من ناحية أخرى، قامت السندات بتمديد وقت التداول، مما يسمح بالمعاملات من 4 a.m. to 8 p.m. ET.
أسواق الأسهم
في تداول خيارات مؤشر الأسهم، يسمح التداول لساعات طويلة للمستثمرين بالتفاعل مع تقارير الأرباح الصادرة بعد جرس الإغلاق. توفر ساعات التداول الممتدة فرصًا وتحديات، مع انخفاض السيولة وزيادة التقلبات مقارنة بالجلسات العادية. ويجب على المتداولين استخدام هذه الشروط بمهارة للاستفادة من تقلبات الأسعار.
أسواق العملات المشفرة
أسواق العملات المشفرة، كونها لا مركزية وعالمية، تعمل على مدار الساعة. يعتبر Overnight trading في العملات المشفرة نشطًا بشكل خاص، مدفوعًا بعوامل مثل التطورات التنظيمية والتقدم التكنولوجي واتجاهات الاقتصاد الكلي. غالبًا ما يواجه المتداولون في مجال العملات المشفرة تقلبات كبيرة في الأسعار خلال الساعات غير التقليدية.
أسواق السلع
وتشهد أسواق السلع الأساسية، مثل أسواق النفط والذهب، تداولات ليلية أيضًا. وتؤثر الأحداث الجيوسياسية، وإصدارات البيانات الاقتصادية، وديناميكيات العرض والطلب العالمية على هذه الأسواق. يتطلب التداول بين عشية وضحاها في السلع اليقظة، حيث يمكن أن تؤدي الأخبار غير المتوقعة أو التحولات الجيوسياسية إلى انخفاض كبير في أسعار الأسهم خلال ساعات السوق المحلية.
Robinhood هو سوق الأوراق المالية الأكثر تفضيلاً على مدار 24 ساعة لجميع العملاء، حيث يمكنهم استخدام 43 من الأسهم وصناديق الاستثمار المتداولة الأكثر شيوعًا لوضع أوامر محددة على أصول شركات مثل Tesla وAmazon وApple.
آليات التداول خلال الليل
يتضمن التداول خلال الليل مجموعة من الآليات التي تميزه عن ساعات السوق العادية، مما يمثل تحديات وفرصًا للمتداولين. أحد الجوانب الرئيسية هو انخفاض السيولة، حيث يشارك عدد أقل من المشاركين خلال الجلسات الممتدة. يمكن أن يؤدي ذلك إلى فروق أسعار العرض والطلب وزيادة تقلب الأسعار. يجب أن يكون المتداولون ماهرين في إدارة المخاطر في هذه الظروف، وذلك باستخدام الأوامر المحددة من أجل تخفيف احتمالات الانزلاق.
إن فجوات السوق، حيث يختلف سعر الافتتاح بشكل كبير عن إغلاق اليوم السابق، شائعة في التداول خلال الليل. غالبًا ما تنتج هذه الفجوات عن الأخبار أو الأحداث بعد ساعات العمل التي تؤثر على المشاعر. يمكن للمتداولين استخدام إستراتيجيات تحليل الفجوات لتقييم أهمية هذه الفوارق في الأسعار وصياغة قرارات تداول مستنيرة.
علاوة على ذلك، تعمل شبكات ECN على تسهيل التداول خلال الليل من خلال مطابقة أوامر الشراء والبيع خارج ساعات السوق العادية. تسمح هذه التقنية بالتداول المستمر وتوفر الوصول إلى السيولة بعد ساعات العمل.
يتطلب فهم آليات overnight trading معرفة هذه الديناميكيات والقدرة على التكيف مع بيئة السوق الأقل قابلية للتنبؤ بها والأكثر تقلبًا. يمكن للمتداولين الذين يتغلبون على تعقيدات انخفاض السيولة وفجوات السوق ويستخدمون شبكات الاتصالات الإلكترونية (ECN) بشكل فعال الاستفادة من الفرص التي يوفرها التداول بين عشية وضحاها مع إدارة مخاطر الاستثمار المرتبطة بها.
استراتيجيات النجاح
يتطلب النجاح في overnight trading حكمًا استراتيجيًا وقدرة على التكيف مع التحديات الفريدة لساعات السوق الممتدة. يجب على المتداولين البقاء على اطلاع بالتطورات والأخبار العالمية، وخاصة الأحداث التي تحدث بعد ساعات التداول العادية، حيث يمكن أن تؤثر بشكل كبير على أسعار الأصول.
التحليل الأساسي والفني
غالبًا ما يتضمن overnight trading مزيجًا من التحليل الأساسي والفني.
يصبح التحليل الأساسي، الذي يقيم القيمة الجوهرية للأوراق المالية، أمرًا بالغ الأهمية خلال فترات الأخبار الاقتصادية الهامة. التحليل الفني ، استنادًا إلى بيانات السوق الليلية المجانية، يساعد في تحديد الاتجاهات والأنماط لفرص التداول المربحة.
أنماط الرسم البياني ومستويات الدعم والمقاومة وتحليل الاتجاه المساهمة في اتخاذ قرارات مستنيرة. ومع ذلك، من الضروري استكمال التحليل الفني بفهم شامل للعوامل الأساسية التي تؤثر على السوق.
إليك عدة خطوات لتحقيق overnight trading ناجح:
- فهم السوق: احصل على رؤى حول ديناميكيات التداول خلال الليل، بما في ذلك مخاطر الاستثمار المرتبطة بها والمكافآت المحتملة.
- ابق على اطلاع: كن مطلعًا على الأخبار العالمية والأحداث الاقتصادية التي قد تؤثر على الأسواق خلال الجلسات الليلية.
- استخدم الأدوات المناسبة: استفد من أدوات التحليل الفني والأساسي لاتخاذ قرارات التداول المستنيرة.
- إدارة المخاطر الخاصة بك: للتخفيف من الخسائر المحتملة، قم بتنفيذ تقنيات إدارة المخاطر، بما في ذلك أوامر وقف الخسارة.
المزايا والتحديات
يوفر Overnight trading مزايا جذابة ومخاطر أساسية، مما يجعله مثيرًا للاهتمام ومثيرًا للاهتمام للمشاركين في السوق.
الإيجابيات
- الاستفادة من الأحداث العالمية: يمكن للمتداولين الاستجابة للأحداث الإخبارية التي تحدث خارج ساعات السوق العادية.
- الوصول إلى الأسواق على مدار 24 ساعة: خاصة في أسواق الفوركس والعملات المشفرة والعقود الآجلة، يمكن للمتداولين الوصول إلى الأسواق على مدار الساعة.
- إمكانية تحقيق المزيد من المكاسب المرتفعة: نظرًا لارتفاع التقلبات، قد تؤدي الصفقات الناجحة إلى تحقيق أرباح أكبر.
السلبيات
- مخاطر السيولة: قد يكون لدى الأسواق الليلية سيولة أقل، مما يؤدي إلى فروق أسعار أكبر بين عروض الأسعار والطلب.
- مخاطر التقلبات: غالبًا ما يؤدي انخفاض السيولة إلى ارتفاع تقلبات الأسعار، مما قد يتسبب في خسائر كبيرة.
- وصول محدود وأسعار أعلى: لا يقدم جميع الوسطاء إمكانية Overnight trading، وقد يفرض أولئك الذين يقومون بذلك رسومًا أعلى.
يعتمد التداول الناجح بين عشية وضحاها على الفهم الدقيق لهذه المخاطر والمكافآت.
تأثير الأسواق العالمية على Overnight Trading
تؤثر الأسواق العالمية بشكل كبير على التداول أثناء الليل. ترتبط الأسواق الاقتصادية ببعضها البعض إلى حد أن الأخبار في منطقة ما قد تؤدي إلى ردود أفعال كبيرة في أوقات غير تقليدية في منطقة أخرى.
قد تحدث زيادة في التقلبات وتقلبات الأسعار استجابةً للأخبار العاجلة، أو نشر البيانات الاقتصادية، أو الأحداث الجيوسياسية العالمية.
لذلك، يجب على المتداولين طوال الليل أن يكونوا يقظين ومستعدين للاستجابة لهذه التأثيرات العالمية نظرًا لأن لها تأثيرًا كبيرًا على معنويات السوق واتجاه الأصول المتداولة خلال فترة تداول طويلة.
ملخص الحديث
إن معرفة التفاصيل الدقيقة، واستخدام الأساليب الناجحة، والوعي بكيفية تأثير الأحداث الدولية على الشبكة المالية العالمية، كلها اعتبارات حاسمة في overnight trading. وفي حين أن الاستجابات السريعة للأخبار العاجلة يمكن أن تكون مفيدة، إلا أن مخاطر انخفاض السيولة وارتفاع التقلبات يجب أن توزن بعناية مقابل بعضها البعض.
