NASDAQ Composite Index — Cos’è e Come Investire In Esso?

Oggi, il NASDAQ Composite Index (^IXIC) non è solo una metrica che riflette la posizione economica delle aziende nel travolgente settore tecnologico, ma è un benchmark per valutare la performance media delle aziende con forti prospettive economiche sia negli Stati Uniti che all’estero, permettendoci di analizzare la stabilità della loro posizione finanziaria. Ma come investire in esso?

Questo articolo spiegherà cos’è questo indice, da quali componenti è composto e quali sono i modi migliori per investire in esso.

Cos’è il NASDAQ Composite Index?

^IXIC è un comune indice di mercato azionario che esamina la salute finanziaria di tutte le imprese quotate pubblicamente sulla borsa valori NASDAQ. È ampiamente riconosciuto come un benchmark leader per l’operatività di entità commerciali basate sulla scienza e guidate dall’innovazione, sebbene includa una varietà di settori. 

A differenza di altri indici principali che si concentrano solo sulla maggioranza delle società, la metrica del NASDAQ Composite accoglie una vasta gamma di azioni, dai giganti industriali a grande capitalizzazione alle aziende più piccole ed emergenti.

Componenti Chiave dell’Indice NASDAQ

Il NASDAQ Composite Index comprende oltre 3.000 aziende negoziate sulla borsa valori NASDAQ, ed è guidato da aziende di ingegneria, progetti biologici e servizi al consumatore. Di seguito sono elencati i componenti chiave che giocano un ruolo importante nel plasmare l’indice:

Tecnologia

Il NASDAQ Composite è ben noto per il suo forte focus sulle aziende tecnologiche, che costituiscono la maggior parte dell’indice. Molte delle aziende tecnologiche più preziose e influenti al mondo fanno parte dell’indice, tra cui:

Apple (AAPL): Un leader nell’elettronica di consumo, software e servizi, Apple è conosciuta per i suoi iPhone e computer Mac e per l’espansione di servizi come Apple Music e iCloud.

Microsoft (MSFT): Domina nel cloud computing (Azure), software aziendale (Windows, Office) e gaming (Xbox).

Alphabet (GOOGL): La società madre di Google, focalizzata sui motori di ricerca, pubblicità digitale e innovazioni nell’intelligenza artificiale e nei veicoli autonomi.

Amazon (AMZN): Conosciuta per la sua piattaforma di e-commerce, Amazon è anche leader nel cloud computing (AWS) e nei servizi di streaming.

Meta (META): La società madre di Facebook, Meta si concentra sul social networking, pubblicità digitale e sviluppo di realtà virtuale/aumentata.

Assistenza Sanitaria e Biotecnologia

Un’enorme segmento dell’indice è composto da aziende biotecnologiche e farmaceutiche, molte delle quali sono coinvolte in ricerche mediche all’avanguardia e innovazione.

Amgen (AMGN): Una delle principali aziende biotecnologiche focalizzata sullo sviluppo di terapie per condizioni come il cancro, le malattie cardiovascolari e l’infiammazione.

Gilead Sciences (GILD): Nota per lo sviluppo di farmaci antivirali, tra cui trattamenti per HIV/AIDS ed epatite C.

Illumina (ILMN): Specializzata in tecnologie di sequenziamento genetico utilizzate nella ricerca genomica, guidando i progressi nella medicina personalizzata.

Servizi al Consumatore

L’indice include importanti aziende tecnologiche e di servizi al consumatore che hanno trasformato il modo in cui le persone fanno acquisti, si intrattengono e comunicano.

Tesla (TSLA): Un leader nei veicoli elettrici, energia rinnovabile e tecnologie di guida autonoma. Le innovazioni di Tesla nello stoccaggio di energia e nei veicoli la rendono una delle aziende più importanti dell’indice.

Netflix (NFLX): Un pioniere nei servizi di streaming online, Netflix offre una vasta gamma di programmi originali e ha rimodellato l’industria dell’intrattenimento.

eBay (EBAY): Un mercato online che facilita le vendite di beni e servizi da consumatore a consumatore e da azienda a consumatore.

Telecomunicazioni

Le aziende di telecomunicazioni giocano anche un ruolo nell’indice, aiutando a guidare i progressi nella connettività e nell’infrastruttura digitale.

T-Mobile (TMUS): Un importante operatore wireless statunitense che offre servizi di comunicazione mobile ed è stato coinvolto nel lancio della tecnologia 5G.

Aziende in Crescita a Piccola e Media Capitalizzazione

Oltre ai giganti industriali a grande capitalizzazione, l’indice copre aziende a piccola e media capitalizzazione. Queste aziende sono spesso al centro dello sviluppo e del progresso in settori emergenti come l’intelligenza artificiale, il cloud computing e l’energia pulita. Alcune di queste entità hanno il potenziale per diventare i prossimi giganti tecnologici, rendendo il NASDAQ Composite una combinazione unica di leader affermati e aziende con alto potenziale di crescita.

Zoom Video Communications (ZM): Una popolare piattaforma di videoconferenza che è cresciuta enormemente a causa del passaggio al lavoro a distanza durante la pandemia.

Roku (ROKU): Un’azienda che produce lettori multimediali digitali e fornisce un sistema operativo per smart TV, contribuendo alla crescente tendenza del taglio del cavo e dello streaming.

Real Estate Investment Trusts (REITs)

L’indice include anche i REITs, che sono società che possiedono, operano o finanziano immobili a reddito. Questi REITs investono in vari settori come data center, proprietà industriali e strutture sanitarie.

Equinix (EQIX): Un REIT di data center globale che gioca un ruolo chiave nella crescente infrastruttura digitale fornendo connettività e storage per le aziende di cloud computing.

American Tower (AMT): Un REIT che possiede e gestisce infrastrutture di comunicazione wireless e broadcast, inclusi i ripetitori per cellulari.

Differenze tra NASDAQ Composite e Altri Indici

Il NASDAQ Composite è uno degli indici di mercato azionario più noti, ma differisce significativamente da altri importanti indicatori come l’S&P 500 e il Dow Jones Industrial Average (DJIA). Di seguito le principali differenze:

Composizione

^IXIC si rivolge a oltre 3.000 aziende presenti sulla borsa NASDAQ, coprendo molti settori ma focalizzandosi fortemente su quelli guidati dalla tecnologia e dall’innovazione. L’indice include anche aziende a piccola, media e grande capitalizzazione, rendendolo più diversificato in termini di dimensioni.

L’S&P 500 traccia 500 delle più grandi aziende statunitensi quotate in borsa attraverso vari settori, rappresentando circa l’80% della capitalizzazione totale del mercato azionario statunitense. È più diffuso nei settori della tecnologia, dell’assistenza sanitaria, della finanza e dell’energia.

Il DJIA è un indice molto più piccolo, che traccia 30 grandi società blue-chip. Queste aziende provengono da vari campi, con maggiore enfasi su settori tradizionali come la produzione, i beni di consumo e i servizi finanziari, rendendolo meno centrato sulla tecnologia rispetto al NASDAQ Composite.

Focalizzazione Settoriale

^IXIC è pesantemente orientato alla tecnologia, con circa il 50% del suo valore legato al settore tecnologico. Include anche un numero significativo di aziende biotecnologiche e di servizi al consumatore. A causa di questa concentrazione, l’indice è visto come un proxy per lo stato dell’industria tecnologica.

L’S&P 500 è diversificato per settore, con la tecnologia che rappresenta una parte significativa, ma copre anche altri settori critici come l’assistenza sanitaria, i finanziari, i beni di consumo e l’energia. Questa più ampia esposizione settoriale rende l’S&P 500 più bilanciato e riflessivo dell’economia statunitense nel suo complesso.

Il DJIA include una miscela di aziende provenienti da settori tradizionali, come industriali, finanziari e assistenza sanitaria. Le istituzioni tecnologiche hanno una rappresentazione inferiore nel DJIA rispetto al NASDAQ Composite, sebbene aziende come Apple e Microsoft siano incluse.

Metodologia di Ponderazione

Il NASDAQ Composite è un indice ponderato per capitalizzazione di mercato, il che significa che le entità più grandi (basate sul loro valore di mercato totale) influenzano significativamente i movimenti dell’indice. Ad esempio, aziende come Apple, Microsoft e Amazon influenzano in modo sproporzionato l’indice a causa delle loro enormi capitalizzazioni di mercato.

Come ^IXIC, anche l’S&P 500 è ponderato per capitalizzazione di mercato, il che significa che le aziende più grandi nell’indice esercitano la maggiore influenza. Tuttavia, la sua diversità settoriale mitiga il dominio di un singolo settore, rendendolo meno concentrato sulla tecnologia rispetto al NASDAQ Composite.

Il DJIA è ponderato per il prezzo, il che significa che le aziende con prezzi delle azioni più alti hanno un impatto maggiore sull’indice, indipendentemente dalla loro capitalizzazione di mercato. Questo metodo influenza proporzionalmente le azioni con prezzi più alti come Apple o UnitedHealth Group, rispetto a un’azienda come Microsoft, che ha un prezzo delle azioni più basso ma una capitalizzazione di mercato più alta.

Tipi di Aziende

^IXIC include aziende di tutte le dimensioni e fasi di crescita, che vanno da piccole aziende tecnologiche emergenti a giganti a grande capitalizzazione. La maggior parte delle aziende quotate ha sede negli Stati Uniti, ma il NASDAQ elenca anche aziende internazionali, specialmente nei settori dell’ingegneria e delle iniziative biologiche.

L’S&P 500 è composto da aziende a grande capitalizzazione e consolidate, focalizzate su attività mature e stabili. Include una miscela di aziende statunitensi da tutti i settori dell’economia ed è un’ampia riflessione del mercato azionario statunitense.

Il DJIA è composto da grandi aziende blue-chip che sono leader del settore. Queste sono tipicamente aziende ben consolidate con una lunga storia di stabilità e redditività. Le aziende nel DJIA sono mature, redditizie e nomi familiari ben noti.

Volatilità e Rischio

A causa della sua forte esposizione alla tecnologia e alle industrie ad alta crescita, ci si aspetta che il NASDAQ Composite sia più ciclico rispetto ad altri indici. Le azioni tecnologiche sono spesso più sensibili ai cambiamenti nella fiducia del mercato, nei tassi di interesse e nelle questioni normative, risultando in oscillazioni più accentuate nell’indice.

L’S&P 500 tende ad essere meno volatile a causa della sua diversificazione settoriale. Pur includendo alcune aziende tecnologiche, ha anche una rappresentanza significativa da settori meno volatili come l’assistenza sanitaria, le utilities e i beni di consumo, il che aiuta a bilanciare il rischio.

Il DJIA è generalmente considerato meno volatile ma può comunque sperimentare movimenti bruschi a causa della sua dipendenza da grandi aziende consolidate. È considerato un indice più conservativo rispetto al NASDAQ Composite perché include meno nomi tecnologici ad alta crescita.

Esposizione Internazionale

Sebbene il NASDAQ Composite sia composto principalmente da aziende con sede negli Stati Uniti, include diverse aziende internazionali in settori come la tecnologia e la biotecnologia. Ad esempio, aziende tecnologiche globali come Baidu e Infosys sono quotate sul NASDAQ.

L’S&P 500 include anche molte aziende con operazioni globali e flussi di entrate internazionali significativi, ma si concentra solo su aziende statunitensi. Tuttavia, molte aziende nell’indice sono multinazionali con portata globale.

Come l’S&P 500, il DJIA traccia aziende con sede negli Stati Uniti, ma molte sono corporazioni globali con entrate sostanziali dai mercati esteri.

Rappresentazione del Mercato

Il NASDAQ Composite rappresenta ampiamente la borsa valori NASDAQ, con particolare enfasi su aziende e settori nuovi e ad alta crescita.

L’S&P 500 è considerato uno dei migliori indicatori dell’intero mercato azionario statunitense perché traccia varie industrie e aziende a grande capitalizzazione.

Il DJIA è uno degli indici più antichi e riconosciuti, ma è visto come una riflessione più ristretta del mercato perché traccia solo 30 aziende a grande capitalizzazione.

Come Investire nel NASDAQ Composite Index? 7 Opzioni

Oggi, ci sono diversi modi in cui è possibile effettuare investimenti nell’indice. Alcuni dei metodi più popolari, tra gli altri, includono:

1. Exchange-Traded Funds (ETFs)

Gli ETFs sono tra i modi più comuni per investire nell’indice. Questi fondi sono progettati per tracciare l’efficacia dell’intero indice o di un sottoinsieme, come il NASDAQ-100. Esempi includono:

Invesco QQQ (QQQ): Traccia il NASDAQ-100, un gruppo delle 100 maggiori aziende non finanziarie.

First Trust NASDAQ-100 Ex-Technology Sector Index Fund (QQXT): Si concentra sui settori non tecnologici all’interno del NASDAQ-100.

2. Fondi Comuni di Investimento

Puoi anche investire in fondi comuni di investimento che corrispondono al NASDAQ Composite o al NASDAQ-100. Questi fondi raccolgono denaro dagli investitori per acquistare un ampio portafoglio di azioni quotate al NASDAQ. Opzioni popolari includono:

Fidelity NASDAQ Composite Index Fund (FNCMX): Fornisce esposizione all’intero indice.

T. Rowe Price Global Technology Fund (PRGTX): Sebbene non tracci direttamente il NASDAQ, offre esposizione a molte delle sue più grandi azioni tecnologiche.

3. Azioni Individuali

Investire direttamente in azioni individuali quotate al NASDAQ ti consente di concentrarti su specifiche aziende dell’indice. Esempi includono Apple (AAPL), Microsoft (MSFT) e Amazon (AMZN). Questo metodo si adatta agli investitori che vogliono concentrarsi su particolari aziende all’interno dell’indice.

4. Futures e Opzioni sull’Indice

Per gli investitori più esperti, i futures e le opzioni sull’indice offrono un modo per investire nell’indice. Questi strumenti derivati ti consentono di speculare sulla futura performance dell’indice o di coprire gli investimenti esistenti. Esempi includono:

Futures sul NASDAQ Composite: Contratti che ti permettono di acquistare o vendere l’indice a un prezzo predeterminato.

Opzioni sull’Invesco QQQ ETF (QQQ): Queste ti danno il diritto di acquistare o vendere azioni dell’ETF a un prezzo specifico prima di una certa data.

5. Robo-Advisors

Molti robo-advisors costruiscono portafogli che includono esposizione agli ETF o ai fondi comuni del NASDAQ Composite. Queste piattaforme allocano automaticamente i tuoi fondi in base ai tuoi obiettivi finanziari e alla tua tolleranza al rischio, e tipicamente includono una miscela di classi di attività, inclusi gli ETF NASDAQ.

6. Conti Pensionistici: 401(k) o IRA

Puoi partecipare all’indice tramite un 401(k) o un IRA scegliendo ETF o fondi comuni che riflettono l’indice. Molti conti pensionistici offrono opzioni come l’Invesco QQQ ETF (QQQ) e il Fidelity NASDAQ Composite Index Fund (FNCMX). Questi sono conti con vantaggi fiscali adatti per investimenti a lungo termine.

7. Indicizzazione Diretta

L’indicizzazione diretta ti permette di replicare il tasso di crescita del NASDAQ Composite acquistando le singole azioni che collettivamente compongono l’indice. Questo metodo fornisce un maggiore controllo sugli investimenti e può essere personalizzato per la raccolta delle perdite fiscali o per l’esposizione a settori specifici.

Conclusione

Il NASDAQ Composite Index è un indice ponderato per capitalizzazione di mercato che rappresenta principalmente aziende ad alta tecnologia, bio-innovazioni e servizi al consumatore. Si differenzia da altri indici come l’S&P 500 o il Dow Jones a causa della sua base altamente tecnologica e dell’ampia gamma di dimensioni aziendali che traccia. Di conseguenza, l’indice è spesso visto come un proxy per la salute del settore tecnologico statunitense e delle industrie guidate dall’innovazione.