How to Create Forex Brokerage in 2023: a Step by Step Guide

FXは、1970年に設立された国際金融市場で、通貨の交換が行われています。世界で最も流動性の高い市場と言われており、1日の売買高は5兆円を超えています。この市場は、その種類においてユニークであり、取引プロセスの面でも多くの特徴を備えています。外国為替市場は、世界経済が適切に機能し、異なる国々の間の資本交換を確保するために不可欠です。外国為替取引には、各国の中央銀行、国際的なビジネスを行う企業、商業銀行、そして様々なトレーダー（投機家）が関わっています。

FXブローカーを所有することには多くの利点がありますが、そのうちの1つは金銭的な利益を得られる可能性があることです。一流の取引プラットフォームとオンライン取引ツールを顧客に提供するFXブローカー会社を設立することで、この業界の利点を活用することができます。とはいえ、FX業界が提供するすべての利点にもかかわらず、この業界でビジネスを始めて成功させることは難しく、慎重な計画、忍耐、決意が必要です。

この記事では、FXブローカーが使用する主なビジネスモデルと、この種のオペレーションの特徴について説明します。さらに、様々なテクノロジーがFXブローカーによってどのように使用されているかを発見することができます。あなたは、あなた自身の外国為替ビジネスを開始するようにあなたをサポートするために結論のステップバイステップのマニュアルを発見するでしょう。

外国為替ブローカーの動作モデル

今日、すべての外国為替ブローカーは、3つのモデルによって動作します。それぞれ長所と短所がありますが、その動作原理は似ています。ブローカーシステムの運用モデルの選択は、収益のレベルとビジネス運用の一般的なスキームに直接影響します。それぞれを詳しく検討してみましょう。

• A-Book ブローカーモデル – NDD（ノー・ディーリング・デスク）メカニズム

A-Book ブローカーは、企業の顧客と直接取引せず、損失や利益も出さない顧客相手のブローカーです。彼らは、証拠金と手数料から主な収入を得ています。さらに、このようなbrokers は三つの下位タイプに分けられる。STP (Straight Through Processing)、ECN (Electronic Communications Network)、DMA (Direct Market Access)の3種類に分類されます。

STPブローカーの主な特徴は、クライアントと流動性プロバイダーが直接接続されていることです。原則として、プロバイダーは流動性の多くのソースを集約し、流動性の向上と価格の改善をもたらします。STPブローカーは、変動スプレッドまたは固定スプレッドの選択肢を提供します。主な流動性供給者は大手銀行で、固定スプレッドを提供していますが、アグリゲーターはすべての売りと買いのオファーの中から最良の価格を選択することができます。このため、時にはスプレッドがゼロ、あるいはマイナスになることもあります。

ECNシステムでは、クライアント間で直接取引を行うことが可能です。実際、この場合、ブローカーは、銀行、マーケットメーカー、個人トレーダーが互いに直接取引できるプラットフォームを提供しているため、外部のカウンターパーティを利用するよりも良い価格で取引できる場合があります。さらに、取引の遅延をなくすことができ、十分な流動性があれば、実質的に完璧な執行が可能となる。

DMA技術の主な利点は、市場への直接アクセスです。すべての注文は、ブローカーを介さずに直接流動性供給者に送られます。各注文は仲介者なしに流動性供給者のオーダーブックに入り、「市場を作り出す」のです。DMA注文は通常、執行速度が速い。このモデルでは、トレーダーはBest Bid – Best Askの原則に従って、最高の市場価格で最も透明性の高い執行を受けることができます。

• B-Book ブローカーモデル – DD (Dealing Desk) メカニズム

B-Bookモデルで働くブローカーは、通常、取引の執行に直接関与するマーケットメーカーです。彼らの主な仕事は、銀行が発行するスプレッド（買い注文と売り注文の価格の差）の大きさの要件に対応する、両建ての買い注文と売り注文を維持することです。

このモデルで働くブローカーは、買い手であり売り手でもある。この場合、主な収入は、固定スプレッドと顧客の取引業務から得られます。この場合、ブローカー自身がカウンターパーティとなり、顧客の取引操作のすべてを徹底的に監視・管理するため、このようなブローカーの顧客の要求は、外部のカウンターパーティに転送されるわけではありません。したがって、マーケットメーカーの活動は、取引注文の遅延、取引のキャンセルなど、収益性を制限する様々なスキームの利用を意味する。

• ハイブリッドモデル

ハイブリッド・モデルの下で運用されているブローカーは、収益性の高い取引を流動性プロバイダーに送るか、内部で執行するかを決定できます。通常、流動性プロバイダーに送られる収益性の高い取引の流れは、一般に「有毒」と呼ばれます。流動性プロバイダーが有毒取引の流れに気付くと、そのブローカーに対する執行の質を下げることができます。これは、頻繁なスリッページという形でトレーダーに影響を与える可能性があります。

外国為替ブローカーの機能の特殊性

外国為替は全世界にまたがる巨大な市場です。国際的なForexネットワークに含まれていない場所は地球上に存在しません。外国為替市場には、常に新しいプレーヤーのための場所があります。24時間簡単にアクセスできることは、投資家にとってさらに魅力的です。一日のどの時間帯に取引したいとしても、世界の別の場所で同じように取引している人が必ずいるはずです。為替取引は世界中で行われていますが、主な取引拠点はシンガポール、香港、バーレーン、ロンドン、ニューヨーク、サンフランシスコ、シドニーです。外国為替市場の地理的な特徴は、初心者のトレーダーが外国為替取引の規模と範囲を理解するのに役立つでしょう。その規模や取引量は他に類を見ないものであり、世界中の投資家にとって強力なツールとなっています。

金融外国為替市場は、カジノとは似て非なるものです。カジノとは異なり、ここでの収入の基盤は運ではなく、状況を分析し、変化する状況について正しい予測をする参加者の能力です。取引の過程で、特定の商品に対する需要のレベルが変化し、その価値に影響を与えます。トレーダーの仕事は、利用可能な資産を最も有利な条件で売却し、トレーダーの利益にすることです。

通貨市場におけるすべての金融取引の基礎となるのは、数分単位で変動する通貨資産価格の変化です。この変動は特別なチャートに記録され、トレーダーはこれを参考にする。トレーダーは、このようなチャートと市場のファンダメンタルズに対する理解に基づいて取引を開始します。

FXの基本的な「危機感」のメリットは、この市場の特徴と同じところにある。外国為替は膨大な量の資金を扱うが、それはいかなる物質的な担い手や境界にも縛られることはない。いかなる商品の生産、貯蔵、輸送の条件にも、その需要にも縛られないのである。したがって、FX市場は、株式市場とは異なり、資産（株式や資産）の再評価、生産の縮小、関税障壁などの問題の影響を受けることはない。FXには単純に流動性の問題がないのです。お金というのは、定義上、最も高い流動性を持っています。そして、この市場では、お金がその主要な商品となるのです。さらに、Forex には、金融危機の際に他の投資オプションと比較して、いくつかの利点があります。ダイナミックな為替変動時には、大きな利益を得る機会が増えます。

フォレックス・ブローカーの技術的インフラストラクチャ

フォレックスブローカーを作る前に、買い手と売り手が出会う取引所は、オフラインで動作し、快適で最も重要な、中断のない取引プロセスのために必要なすべてのツールへのアクセスを提供する相互接続された要素の複雑なシステムであることを思い出す必要がある。以下は、外国為替取引所の構造の不可欠な要素のリストであり、それなしではその存在は不可能です。

1.マッチングエンジン

注文照合エンジン（または単に照合システム）は、証券取引所、商品市場、その他の金融取引所の買い注文と売り注文を照合する電子システムです。注文照合システムは、すべての電子取引所の中核であり、取引所利用者の注文を執行するために使用される。

ユニークな取引ペアごとに、マッチングエンジンはオーダーブックの役割を果たします。これは、買い手と売り手が取引を行うための出会いの場です。マッチング・エンジンは、取引が迅速かつ効果的に、そして双方にとって最適な価格で行われるようにします。

2.流動性

外国為替市場では、1日の取引量が数兆ドルに達するため、最大の流動性が存在します。外国為替市場では、さまざまな通貨を含む膨大な量の取引が行われています。個々の取引には、対象となる通貨を購入または売却する意思を持つ取引相手が必要です。流動性供給者と呼ばれる大手金融機関が、為替市場参加者の大部分を占めています。彼らは、外国為替市場の様々な参加者に流動性を提供しています。

外為銀行、通常の銀行、および大手証券会社はすべて、潜在的な流動性供給者です。多くのブローカーや個人トレーダーは、これらの仲介業者を通じて取引を行っています。彼らは、いつでも必要な金額の要求を満たすことができるように、複数の通貨で十分な資金を集めています。流動性供給者が提供できるレベルに応じて、スプレッドとボラティリティは一般トレーダーにとって重要な意味を持ちます。

3.トレーダーズルーム/CRM

今日、ほとんどすべてのブローカーは、トレーダールームという1つの場所に簡単にまとめられた様々なトレーディングツールを提供するウェブサイトを持っています。ほとんどの事業者は、トレーダーが様々な市場商品にアクセスできるトレーディングルームを提供していますが、最近では、トレーダーに対してより正確で深い取引情報を提供するようになってきています。

証券会社の運営に必要な重要なサービスがトレーダーズルームです。証券会社のウェブサイト上に、顧客のプライベートな空間を配置するものです。また、バックオフィスの機能開発、決済システムへの対応、事務処理、顧客識別要求、決済システムの管理などにも利用される。トレーダーとの簡単なコミュニケーションのために、トレーダーズ・ラウンジには通常、CRMソフトウェアも含まれている。

4.トレーディング・プラットフォーム

簡単に言えば、プラットフォームは、外国為替市場へのトレーダーのポータルです。あなたの取引スタイルや好みの取引商品にかかわらず、あなたが使用する取引プラットフォームの技術は、あなたの取引体験の事実上すべての側面に影響を与えることができます。外国為替市場に関する基礎研究へのアクセスから、瞬間瞬間のニュースイベントの分析、またはチャート上の通貨ペアのテクニカル分析の実行まで、外国為替取引プラットフォームは、トレーダーが投資を管理しながら取引し、チャンスを開くことを容易にするという共通の目標を持っています。

5.データセンターとホスティング

サーバーにインストールされた独自のプログラムは、注文の開始と終了を行い、独立して市場を監視し、価格変動を調べ、有利な契約への参入に最適なタイミングを確立します。ブローカーがネットワークに参加しているかどうかに関係なく、FX取引の効率と独立性を高めます。

ブローカーのサーバーへの継続的な接続が必要なため、VPS/VDS サーバーが選ばれ、トレーダーの端末の設置やFX取引での使用に使用されています。ロボットアルゴリズムは、受信データを処理し、それに基づいて取引の意思決定を行い、ブローカーのサーバーに正常に注文を送信する時間が必要です。

外国為替ブローカーの立ち上げ – ステップ・バイ・ステップ・ガイド

FXブローカーの種類、FX取引の特徴、FXブローカーが持つ技術的な設備についてすべてご理解いただけたと思いますので、いよいよFXブローカー会社を立ち上げる方法を学びましょう。ホワイトレーベル/ターンキーソリューションによる方法と、ゼロから始める方法の2つがあります。以下では、ゼロから証券会社を立ち上げるための一連のステップを見ていきましょう。

1.ターゲット市場の決定。

FXブローカーを立ち上げ、そのような会社を成功させるには、競合他社を慎重に分析し、ターゲットとなる顧客を特定する必要があります。決定すべきパラメータの中には、年齢、性別、趣味、収入レベル、居住国などがあります。これによって、会社の法的な住所、プラットフォーム・プロモーションのアプローチ、サポートする言語の数などが大きく左右されることになります。

2.登録とライセンスについて

FXビジネスを開始する前に、会社を登録し、適切なライセンスを取得する必要があります。ライセンスは、トレーダーがFXブローカーを選択する際の決定的な基準の1つです。ライセンスは、異なる管轄区域の様々な政府規制当局によって発行されます。それでも、特定のものを選択することは、ブローカーのビジネスの規模、予算、および本書で説明する他の変数に依存します。我々は問題の法的側面について話すならば、ブローカーのライセンスは、ブローカーの活動を制御し、また、実際には、会社の評判を決定する規制当局を示しています。

3.予算について

堅牢で有望なブローカー事業の立ち上げを成功させ、立ち上げが成功した場合に将来的にスケーリング費用を発生させるために、今後数カ月および数年間に発生しても構わない費用を明確に定義する必要があります。これは、運用資金や取引資金の額、およびそれらの補充を決定することで実現できます。

4.信頼できる流動性プロバイダーと提携する。

FXブローカー、特に直接取引プロセッシング（STP）を使用しているブローカーは、自社のレートと流動性を適切なレベルに保つために、頻繁に多数の大規模な流動性プロバイダーと連携しています。大規模な為替取引を行う大手金融機関や銀行が、最も一般的な流動性プロバイダーです。つまり、トレーダーが最も選択しやすいように、それぞれ膨大な量を処分し、通貨を売りながら彼らから購入するのです。ブローカーは時折、流動性供給者を取引に関与させずに通貨を売却するオプションを持っています。この例で購入する場合、ブローカーから取引を受けた流動性供給者ではなく、ブローカーが売却を行うことになります。”マーケットメーカー “は、カウンターパーティーの代理人として活動するブローカーです。

5.強力な支払いプロセッサーを見つける。

FXブローカーは複雑な業務を抱えており、完璧に鉄板化された技術的なプロセスが非常に必要です。これは、顧客の預金サービスにも当てはまります。地域によってニーズを満たし、顧客が必要とする方法を提供できる決済サービスプロバイダー (PSP) を見つける必要があります。ほとんどのPSPは口座開設手数料を徴収しないが、処理手数料は異なる。また、複数のPSPを利用することで、万が一口座が利用できない場合でも、顧客を別の口座に振り向けることができるため、複数のPSPを用意することを強くお勧めします。このように、ビジネスには欠かせない存在であるため、決済代行業者には常にアンテナを張っておく必要があります。

6.ウェブサイトを開発する。

どんなビジネスでも、魅力的でシンプル、かつ簡潔なウェブサイトが名刺代わりとなります。ウェブサイトは、顧客（この場合はトレーダー）がビジネスや商品、サービスについての詳細を知ることができる場所です。ウェブサイトは適切に機能し、ブローカーが提供するすべてのサービスやアイテムをユーザーに案内するために必要なすべての要素を含んでいなければなりません。あなたがプログラミングやコンピュータサイエンスに精通している場合、高品質のウェブサイトを作ることは難しいことではありません。そうでない場合は、知識の豊富な専門家に相談する価値があります。

7.取引プラットフォームを選択する。

取引プラットフォームは、投資家にとってマーケットへの唯一のアクセス手段です。このため、FXトレーダーは、ブローカーが提供する取引プラットフォームとあらゆる取引ソフトウェアが、いくつかのテクニカルおよびファンダメンタル分析ツールを含むシンプルでわかりやすく、取引の開始と終了が簡単にできるものであることを確認する必要があります。今日、最も人気のある取引プラットフォームの1つはMetaTrader 4および5ですが、それらはかなり高価です。この場合、機能的に劣ることなく、快適なインターフェースと使いやすさが特徴のcTraderのようなオプションを検討することができます。

8.テスト

会社を設立する際には、取引所の使い勝手をテストする必要があります。なぜなら、取引所が顧客によって計画通りに利用されているかどうかを知ることができるからです。また、取引所に関連する問題についても知ることができます。製品の発売前に設計を変更できるように、テストはできるだけ早く行う必要があります。

ソフトウェアの開発が完了し、前述の措置を講じた後は、ベータ版で取引所を完璧に機能させる必要があります。プロジェクトが完全に開始されるように、開発者は初期のユーザーの経験に照らしてサイトを検討し、修正する必要があります。さらに、意図した市場にFX取引所を宣伝するための情報提供の機会として活用することができます。

まとめ

現在、最も収益性が高く、流動性の高い市場はFX市場です。必要な専門知識と綿密に練られた計画があれば、外国為替に関わるビジネスは非常に有利で成功する可能性があります。ブローカーが使用する業務モデルについては、注文執行の仕様ではなく、取引システムの収益性が、使用するモデルを選択する際の決定的な要因であることを認識することが重要です。マーケットメーカーのコンセプトは、より良い約定を提供する可能性があるため、それでも利点があります。一方、ECN/STPモデルは、最高のレートを提供します。このアーキテクチャはまた、より透明であり、マークアップを使用すると、大幅に実行を向上させることができます。どの会社の戦略を選択しても、外国為替市場は、財務gain.Inいずれにしても、あなたが選択したどのモデル、外国為替ビジネスは、困難な経済時代にもかかわらず、常に傾向であるお金を稼ぐために無限の機会を開くことができます無数の見通しを提供することができます。