¿Qué es un Gestor de Fondos?

Invertir es un proceso arriesgado y laborioso que puede mejorar su estabilidad financiera o conducirle a un endeudamiento considerable si no se gestiona adecuadamente. Para evitar pérdidas considerables, es imprescindible contar con un plan financiero detallado. 

Sin embargo, desarrollar una estrategia de inversión eficaz y beneficiosa puede requerir cierta ayuda. Los gestores de fondos, entre otros, ofrecen servicios de asesoramiento sobre inversiones, negociación diaria, supervisión del rendimiento y planificación a largo plazo, garantizando que su cartera esté bien gestionada y no quede gravemente endeudada.

¿Qué es un gestor de fondos y cómo elegir uno? Siga leyendo porque elegir al experto adecuado puede influir significativamente en su situación financiera.

¿Qué es un Gestor de Fondos?

Un gestor de fondos, o gestor de carteras o inversiones, es una persona o entidad encargada de gestionar activos financieros para particulares o inversores institucionales. 

Ayudan a los clientes a alcanzar sus objetivos financieros comprando y vendiendo valores, liquidando transacciones, midiendo el rendimiento, haciendo un seguimiento de los gastos, creando presupuestos, gestionando los impuestos e informando a los reguladores. 

Sus clientes pueden tener diferentes objetivos, como garantizar la seguridad de su capital, maximizar los rendimientos o buscar inversiones de valor o crecimiento. 

Un gestor de fondos proporciona asesoramiento personalizado, gestiona las carteras de los clientes y es responsable de elegir las inversiones teniendo en cuenta los intereses de sus clientes. Estos gestores pueden tener acceso a áreas de los mercados de capitales que los clientes pueden no tener. 

Los gestores de fondos gestionan carteras tanto de individuos como de organizaciones y pueden encontrarse en instituciones financieras tradicionales, fondos de alto riesgo, fondos de pensiones, fondos de capital riesgo o fondos de inversión. 

Los gestores de fondos utilizan diversos esquemas de gestión de carteras para alcanzar sus objetivos, dependiendo del tipo de fondo o del estilo de gestión. Por ejemplo, los megafondos, como el Canada Pension Plan Investment Board, diversifican clases de activos como la renta variable, la renta fija, el sector inmobiliario, las infraestructuras y la renta variable privada. 

Los que se centran en aumentar la rentabilidad pueden invertir en activos de mayor riesgo. Los gestores de fondos minoristas colaboran con los clientes para comprender sus objetivos y conocer su adversidad al riesgo, creando una cartera de inversión. A medida que se publican los datos económicos, los gestores ajustan sus carteras para adaptarlas a sus objetivos y a los intereses del cliente, ya que tienen una responsabilidad fiduciaria.

Los gestores de fondos son profesionales con un CFA o un título en finanzas, contabilidad, economía o empresariales que analizan los resultados financieros y toman las mejores decisiones. Utilizan sus conocimientos de investigación, pericia y experiencia para maximizar los beneficios de los clientes.

Tipos de Gestores de Fondos

Los gestores de fondos tienen diversos conocimientos y especialidades, y algunos de los tipos más comunes son los siguientes:

Asesores Financieros

Los asesores financieros ofrecen orientación experta sobre diversos asuntos financieros, ayudando a los clientes a gestionar sus finanzas, tomar decisiones informadas y alcanzar sus objetivos financieros.

Gestores de Fondos Mutuos

Los gestores de fondos mutuos gestionan fondos mutuos, que son vehículos de inversión que reúnen el dinero de múltiples inversores para invertirlo en una cartera de acciones, bonos u otros activos. Seleccionan valores, gestionan la cartera y se aseguran de que el fondo cumpla sus objetivos de inversión.

Gestores de Patrimonio

Los gestores de activos, que actúan en nombre de instituciones como fondos de pensiones, dotaciones y fundaciones, gestionan las inversiones para optimizar la rentabilidad y gestionar el riesgo, utilizando diversas clases de activos como la renta variable, la renta fija y las inversiones alternativas.

Gestores de Activos Alternativos

Los gestores de activos alternativos son profesionales que gestionan inversiones en distintas clases de activos, como bienes inmuebles, capital riesgo y fondos de cobertura.

Gestores de Activos Institucionales

Los gestores de activos institucionales, que actúan en nombre de instituciones como fondos de pensiones, dotaciones y fundaciones, gestionan carteras de inversión utilizando su experiencia en los mercados financieros para optimizar los rendimientos y gestionar el riesgo con objetivos de inversión a largo plazo.

Gestores de Patrimonios Privados

Los gestores de patrimonios privados gestionan las finanzas de individuos con grandes patrimonios y ofrecen servicios como gestión de inversiones, planificación financiera, planificación fiscal, planificación patrimonial y gestión de riesgos.

Gestores de Carteras

Los gestores de carteras gestionan carteras de inversión, toman decisiones y ejecutan operaciones para alcanzar los objetivos de inversión de los clientes. Colaboran con los clientes para comprender sus objetivos y su tolerancia al riesgo, desarrollando estrategias de inversión a medida.

Gestores de Fondos de Inversión

Los gestores de fondos de inversión gestionan fondos de inversión, ETFs y fondos de cobertura, tomando decisiones de inversión en nombre de los inversores y gestionando los activos del fondo.

Gestores de Fondos de Cobertura

Los gestores de fondos de cobertura gestionan vehículos de inversión que utilizan diversas estrategias, como el apalancamiento y las ventas en corto, para generar altos rendimientos, cobrando normalmente comisiones basadas en la rentabilidad.

¿Qué hace un Gestor de Fondos?

Los gestores de fondos se encargan de desarrollar estrategias de inversión acordes con los objetivos financieros y la tolerancia al riesgo de los clientes, y de aplicarlas y ajustarlas a lo largo del tiempo a medida que cambian las condiciones del mercado. 

También llevan a cabo investigaciones para identificar oportunidades de inversión y evaluar las tendencias del mercado, las condiciones económicas y otros factores que pueden influir en el rendimiento de las inversiones. 

Los gestores de fondos toman decisiones de inversión en nombre de sus clientes, utilizando diversas técnicas e instrumentos para evaluar las oportunidades y gestionar el riesgo. Supervisan periódicamente el rendimiento de las inversiones y pueden ajustar las carteras de los clientes para optimizar la rentabilidad o mitigar el riesgo. 

Trabajan en estrecha colaboración con los clientes para comprender sus objetivos financieros, proporcionar actualizaciones periódicas de los resultados y asesorar sobre planificación financiera y otros asuntos financieros. 

Los gestores de carteras deben cumplir los reglamentos y normas del sector establecidos por la Comisión de Bolsa y Valores (SEC) y la Autoridad Reguladora de la Industria Financiera (FINRA). También pueden gestionar tareas operativas y administrativas relacionadas con la gestión de las inversiones de los clientes, como el mantenimiento de registros, la tramitación de operaciones y la elaboración de informes.

Los gestores de asistencia financiera ofrecen a los clientes diversos servicios, como elaboración de presupuestos, planificación fiscal, supervisión de activos, gestión de carteras y comercio de divisas. Controlan los gastos de las rentas, ahorran dinero, evalúan transacciones y declaran impuestos. 

También prestan servicios personalizados a los clientes, supervisan sus carteras y ayudan a los inversores a mantener y diversificar sus carteras. Además, ayudan a evaluar las fluctuaciones y los riesgos asociados a las divisas.

¿Cómo Cobran los Gestores de Fondos?

Los gestores de fondos ofrecen servicios de gestión monetaria a los clientes a cambio de una comisión, normalmente un porcentaje del valor de la cuenta, ya sea creando una cartera personalizada o manteniendo un fondo predeterminado. Lo primero es más habitual en la banca minorista, mientras que lo segundo es más común en la gestión monetaria a gran escala, como los fondos de inversión o los fondos de cobertura.

La remuneración de los gestores de fondos puede variar: algunos cobran una comisión única o periódica, mientras que otros cobran comisiones sobre beneficios como, por ejemplo, el 20% de los beneficios. 

Lo más habitual es que los gestores de fondos cobren una comisión fija y otra variable, como la estructura de comisiones 2 y 20, que combina una comisión fija del 2% con una comisión del 20%. Esta estructura puede aumentar los incentivos para maximizar la rentabilidad de los inversores y reducir los riesgos morales.

Asesor Financiero vs Gestor de Fondos

Los asesores financieros y los gestores de fondos son funciones complementarias, sin embargo, tienen algunas distinciones.

Los asesores financieros, también conocidos como gestores de patrimonio o asesores de inversión, entienden las necesidades financieras de los clientes y crean planes de inversión detallados para ayudarles a alcanzar sus objetivos. 

Un asesor financiero debe comprender la vida financiera de un cliente, incluidas sus inversiones, deudas y necesidades de efectivo, así como sus objetivos. Debe crear un plan de inversión detallado, recomendar estrategias de gestión del capital y revisar y ajustar periódicamente el plan para asegurarse de que son las más adecuadas para el plan individual del cliente.

Los gestores de fondos, por su parte, se centran en la gestión de las estrategias de una cartera, garantizando el éxito de la misma. Los gestores de fondos deben cumplir sistemáticamente las expectativas, como gestionar carteras de inversión alineadas con los objetivos de inversión, gestionar el riesgo adecuadamente, evitar la fluctuación y operar con transparencia para mantener su reputación.

¿Por qué Contratar a un Gestor de Fondos?

Los gestores de fondos son beneficiosos para quienes no son profesionales de los mercados de capitales y las finanzas, ya que pueden administrar el dinero con eficacia y ofrecer una sensación de seguridad a los clientes. 

A pesar de los riesgos potenciales asociados a la inversión en los mercados de capitales, la responsabilidad fiduciaria de los gestores de fondos garantiza que el dinero esté en buenas manos, proporcionando una sensación de seguridad a los clientes.

Gestionar activos por cuenta propia puede llevar mucho tiempo, sobre todo para quienes tienen varias cuentas de inversión o una gran cartera. Los gestores tienen ventajas a la hora de elegir una inversión gracias a su formación y al acceso a información valiosa, como datos analíticos, informes de investigación, estados financieros y programas informáticos de modelización. 

Estos profesionales pueden tomar decisiones informadas que no están al alcance de un inversor promedio. Los gestores de fondos pueden ayudar a los inversores a entender cómo utilizar eficazmente su dinero para sus alcanzar objetivos financieros, lo que resulta especialmente beneficioso para aquellos inversores que acaban de iniciar su andadura en las finanzas. 

Contratar a un gestor personal de fondos puede ser favorable por varias razones, como las siguientes:

1. Ahorra tiempo en la planificación

Los clientes pueden ahorrar tiempo y esfuerzo comunicando sus objetivos personales a su gestor de fondos corporativo, lo que les permite planificar sus finanzas futuras sin depender de los pagos basados en sus ingresos.

2. Facilita la gestión de impuestos

Los gestores de fondos ayudan a los individuos a declarar impuestos, lo que es crucial para las empresas, ya que pagan impuestos significativos.

3. Ofrece más ventajas que los brókers

Los brókers de inversión cobran comisiones basadas en los rendimientos, tomando decisiones en su propio interés. Los gestores de inversiones, por su parte, cobran comisiones independientes de los rendimientos para maximizar las ganancias de los clientes y prestar otros servicios.

4. Ayuda en las decisiones de inversión

Mediante una investigación basada en el mercado, los gestores de inversiones ofrecen a los clientes las mejores opciones de inversión, como valores públicos, acciones y criptomonedas, evitando las actividades especulativas.

Cómo elegir un gestor de fondos de confianza

Para seleccionar el mejor gestor de fondos, lleve a cabo una investigación exhaustiva que consista en averiguar el tipo de gestor, estudiar las opciones sugeridas y una entrevista que consista en conocer a fondo cada paso y sus necesidades financieras.

1. Elija el tipo de gestor

Para elegir al gestor de fondos adecuado, evalúe su plan financiero y su cartera de inversiones. Un gestor de fondos certificado puede ayudarle con la elaboración de presupuestos básicos, la planificación patrimonial y la inversión para una planificación más sólida.

2. Estudie las opciones sugeridas

Para evaluar a los gestores de fondos, determine primero sus necesidades y preferencias. Tras comprobar sus antecedentes, revise sus cualificaciones reglamentarias, su experiencia y posibles quejas de clientes anteriores. 

Analice el rendimiento de su cartera en los últimos años y si suelen gestionar clientes con antecedentes financieros similares. Es fundamental saber cómo ganan dinero, ya que no todos los gestores reciben un porcentaje de las carteras de sus clientes.

3. Entrevista

Para elegir un gestor de fondos, es esencial hablar con algunas opciones potenciales para entender su estilo de comunicación, filosofía de inversión, tolerancia al riesgo y comportamiento. 

Es crucial calibrar su nivel de personalización y servicio, ya que pueden tener diferentes relaciones cliente-gestor. Los gestores tienen distintos niveles de autonomía sobre las carteras, por lo que es esencial asegurarse de que dan prioridad a sus necesidades y preferencias.

Cómo convertirse en un gestor de fondos

Para convertirse en asesor de inversiones, debe cumplir múltiples criterios, como educación, formación y experiencia laboral.

Los gestores de carteras necesitan conocimientos de contabilidad para analizar y debatir los informes financieros con contables y ejecutivos. También necesitan conocimientos técnicos sobre datos y tecnologías financieras como QuickBooks, SAP o Hyperion.

Sus habilidades cuantitativas les permiten revisar los datos financieros de las empresas y los mercados para identificar riesgos y oportunidades. Los informes financieros garantizan el cumplimiento de las normativas y leyes fiscales, además crean, revisan y presentan informes financieros a los ejecutivos.

Los requisitos y responsabilidades mencionados exigen un profundo conocimiento y la correspondiente formación en la materia. Los gestores de fondos suelen tener una licenciatura en Finanzas, Economía, Empresariales o un campo relacionado, y algunos empleadores prefieren candidatos con un máster en Administración de Empresas.

Los buenos gestores financieros suelen tener años de experiencia en funciones financieras como analista de inversiones, planificador financiero o gestor de carteras, y también pueden tener experiencia relacionada en contabilidad o gestión de riesgos.

La certificación es otro aspecto crucial para convertirse en un gestor de fondos fiable. Los gestores de fondos certificados suelen poseer certificaciones profesionales como CFA o CFP, que demuestran su experiencia en análisis financiero, gestión de inversiones y planificación financiera.

Además de conocimientos profesionales y amplia experiencia, los gestores de inversiones deben tener buenas aptitudes interpersonales. Son responsables de una comunicación clara, organización, liderazgo y atención al detalle en sus funciones. Deben presentar los datos financieros con claridad, analizar grandes cantidades de información, dirigir equipos de consultores y garantizar el cumplimiento de la ley corrigiendo errores de información, presupuestación y previsión. También pueden ascender a puestos de dirección ejecutiva.

Los gestores de fondos deben mantenerse informados sobre las tendencias del mercado, las condiciones económicas y la normativa del sector a través de la formación continua y las oportunidades de desarrollo profesional, como conferencias y cursos.

Conclusiones

Elegir un gestor de fondos puede ser un reto debido a los numerosos títulos y opciones disponibles. Un gestor está especializado en la gestión de carteras de inversión y tiene una obligación fiduciaria con sus clientes. 

Entender qué es un gestor de fondos es crucial, especialmente para los principiantes, ya que elegir un gestor fiable puede ser complicado. 

Para convertirse en gestor de carteras, hay que cumplir muchos criterios en cuanto a formación y certificación, desarrollar buenas aptitudes interpersonales y mantenerse siempre al día de las condiciones y tendencias del mercado.