چگونه صندوق های تامینی می توانند از خدمات کارگزار پرایم بهره مند شوند

مقالات

مارس 15, 2024به روز شد مارس 27, 2024

صندوق‌های تامینی از بین نمی‌روند، حتی اگر برای مدتی وجود داشته باشند. آنها برای افزایش سرمایه خود به منابع مختلفی از جمله خدمات کارگزاری پرایم مراجعه می کنند. این خدمات که بیشتر توسط موسسات مالی ارائه می‌شوند، برای رفع نیازهای صندوق‌های تامینی ایجاد می‌شوند. 

کارگزاران پرایم (PB) می توانند در روال صندوق های تامینی مهم باشند زیرا خدماتی را ارائه می دهند که عملیات روزانه آنها را آسان تر می کند. در نتیجه، خدمات کارگزاری پرایم به دلیل رشد بخش صندوق تامینی، تقاضای بیشتری دارد. 

یک کارگزار پرایم، کارگزار اصلی یک صندوق تامینی است که بر اکثر معاملات صندوق نظارت می‌کند و اغلب به عنوان نگهبان دارایی‌ها عمل می‌کند. 

در این مقاله، ما در مورد رابطه بین صندوق های تامینی و کارگزاران پرایم بحث خواهیم کرد و خدمات و مزایای مشترک آنها را برجسته خواهیم کرد.  

مشارکت بین صندوق های تامینی و کارگزاران پرایم 

صندوق های تامینی برای بهبود استراتژی های عملیاتی و سرمایه گذاری خود به خدمات ارائه شده توسط کارگزاران پرایم تکیه کنید. این بانک‌ها، از جمله مورگان استنلی، میانجی بازار و صندوق های تامینی است.

PB خدمات میانی بین سرمایه گذاران نهادی و بانک های تجاری ارائه می دهند که برای تامین مالی مارجین به صندوق های تامینی وام می دهند. به لطف این رابطه، صندوق های تامینی اکنون کسب سرمایه و اوراق بهادار را ساده تر می دانند.

وقتی یک هیجینگ مدیر صندوق یک کارگزار پرایم را انتخاب می کند، ضروری است این تصمیم بر توانایی صندوق برای تامین منابع مالی، سطح اجرای معامله و مشارکت آن در بازار تأثیر می گذارد. خدمات ارائه شده توسط شرکت های کارگزاری پرایم باید الزامات صندوق های تامینی، حتی آن موارد را برآورده کند. با دارایی های کوچکتر تحت مدیریت. این امر اهمیت انتخاب یک PB را نشان می دهد که فلسفه و اندازه صندوق را به اشتراک بگذارد.

ترتیب‌های کارگزاری چندگانه اخیراً محبوبیت بیشتری پیدا کرده است، به‌ویژه در میان صندوق‌های تامینی قابل‌توجهی که می‌خواهند ریسک طرف مقابل خود را متنوع کنند. 

با استفاده از این روش، صندوق های تامینی می توانند عملیات خود را به حداکثر برسانند و استراتژی های سرمایه گذاری با بهره گیری از مزایای ارائه شده توسط PB های مختلف.

خدمات کارگزاری پرایم برای مدیریت صندوق تامینی

اگر یک صندوق تامینی تصمیم بگیرد با یک کارگزار پرایم شریک شود، ممکن است در طرح‌ها و عملیات سرمایه‌گذاری کمک‌های متعددی دریافت کند. ما برخی از آنها را تجزیه می کنیم:  

خدمات حضانتی

دارایی‌های صندوق تامینی توسط PBs محافظت می‌شوند، که همچنین امکان انتقال کارآمد وجوه پس از معاملات را فراهم می‌کند. آنها خدمات حضانتی را ارائه می کنند برای محافظت از یکپارچگی عملیاتی وجوه.

تصفیه و تسویه حساب

آنها با ساده کردن فرآیندهای تراکنش، کنترل جریان نقدی و اوراق بهادار، و حل موثر ناسازگاری های تجاری، تسویه سریع را تضمین می کنند.

تامین مالی مارجین

با ارائه وام‌های مارجین سفارشی، PBها صندوق‌های تامینی را قادر می‌سازند تا مقدار پولی را که می‌توانند سرمایه‌گذاری و کسب کنند، افزایش دهند.

وام دادن اوراق بهادار

آنها به وجوه دسترسی به موجودی بزرگی از اوراق بهادار را می‌دهند و وام‌گیری و فروش کوتاه اوراق بهادار را تسهیل می‌کنند.

دسترسی تحقیق

کارگزاران پرایم به صندوق‌های تامینی دسترسی به انبوهی از اطلاعات را که طیف گسترده‌ای از بازارها و ابزارهای مالی را در بر می‌گیرد، فراهم می‌کنند، که به آنها کمک می‌کند انتخاب‌های درستی داشته باشند.

معرفی سرمایه

با برقراری ارتباط صندوق‌های تامینی با سرمایه‌گذاران احتمالی و کمک به طرح‌های بازاریابی، به افزایش سرمایه کمک می‌کنند.

مشاوره و گزارش مقرراتی

PBها ابزارهای گزارش‌دهی کاملی را برای مدیریت ریسک و تجزیه و تحلیل عملکرد ارائه می‌کنند و در عین حال صندوق‌های تامینی را از طریق قوانین پیچیده هدایت می‌کنند.

خدمات فناوری و اجرا

آنها فناوری معاملاتی پیشرفته ای را برای اجرای استراتژی کارآمد ارائه می دهند، مانند DMA و الگوریتم های منحصر به فرد.

خدمات اضافی

PBها خطوط اعتباری اضافی، اجاره فرعی فضای اداری، و پشتیبانی اداری را برای برآورده کردن الزامات منحصر به فرد توسعه صندوق های تامینی ارائه می دهند.

چرا صندوق های تامینی به کارگزاران پرایم نیاز دارند؟

PBها برای موفقیت صندوق‌های تامینی هم از نظر عملیاتی و هم کسب سودهای کلان از سرمایه‌گذاری‌هایشان ضروری هستند. به عنوان واسطه، کارگزاران اصلی به صندوق های تامینی اجازه می دهند پول را قرض کنند و اوراق بهادار آنها برای انجام معاملات نیاز دارند. 

ظرفیت یک صندوق تامینی برای افزایش سرمایه ممکن است تحت تاثیر انتخاب PB قرار گیرد، که به نوبه خود ممکن است بر جذابیت صندوق برای سرمایه گذاران احتمالی تاثیر بگذارد.

برای صندوق های تامینی، PB ها به عنوان یک نقطه کانونی عمل می کنند و خدمات دارایی و بسته شدن را ترکیب می کنند. فرآیند سرمایه‌گذاری با این متمرکزسازی ساده‌تر می‌شود، که کارایی مدیریت پرتفوی صندوق‌های تامینی را بهبود می‌بخشد. 

به منظور کاهش ریسک و تنوع بخشیدن به پیشنهادات خود، صندوق های تامینی ممکن است دارایی های خود را بین چندین کارگزار اصلی تخصیص دهند. به لطف این رویکرد، صندوق‌های تامینی می‌توانند از طیف وسیع‌تری از خدمات استفاده کنند و وابستگی خود را به یک ارائه‌دهنده خدمات کاهش دهند، حتی اگر ممکن است پیچیدگی عملیاتی را افزایش دهد.

کارگزاران پرایم خدمات لازم را به صندوق‌های تامینی ارائه می‌کنند تا به آنها در عملکرد موفقیت‌آمیزتر در بازار کمک کنند. صندوق های تامینی منبع درآمد عالی برای کارگزاران اصلی هستند. بنابراین، همانطور که می گویند، این یک وضعیت برد-برد است. 

برخی چالش‌ها در صندوق تامینی و اتصال پرایم بروکر

موانع مختلفی بر سر راه ارتباط بین PB و صندوق های تامینی وجود دارد. به منظور حفظ رابطه خود با کارگزاران پرایم، صندوق های تامینی اغلب نرخ های پیشنهادی را در غیاب روش هایی برای تایید بهترین یا کمترین هزینه می پذیرند. 

اهمیت این ارتباط گهگاه نگرانی‌های مربوط به وضعیت اعتبار یا کنترل‌های عملیاتی کارگزار اصلی را تحت الشعاع قرار می‌دهد. 

صندوق‌های تامینی که دارایی‌ها را به بانک‌های دیگر منتقل می‌کنند، خطر بزرگی برای کارگزاران اصلی دارند، زیرا می‌توانند شهرت آنها را از بین ببرند. یکی از رویدادهای مهم در طول بحران مالی 2008 شکست Bear Stearns بود، یک شرکت سرمایه گذاری بین المللی معروف با دفتر مرکزی آن در شهر نیویورک. 

علت اصلی فروپاشی بانک، قرار گرفتن گسترده آن در معرض اوراق بهادار با پشتوانه وام مسکن بود که پس از سمی شدن آنها به دلیل عدم پرداخت وام های اساسی، با تخفیف قابل توجهی به JPMorgan Chase فروخته شد. 

این حادثه نقطه عطفی بود که فروپاشی گسترده‌تر بخش بانک‌های سرمایه‌گذاری را پیش‌بینی کرد و ضعف‌های قابل توجهی را در سیستم مالی نشان داد.

مدیران صندوق های تامینی اکنون ملزم هستند قابلیت اطمینان صندوق های سرمایه گذاری خود را بررسی کنند تا احتمال مسدود شدن دارایی های خود را در صورت نکول کارگزار به حداقل برسانند. 

نیاز صنعت به حمایت‌های عملیاتی و قانونی قوی‌تر در ارتباط بین کارگزاران اصلی و صندوق‌های تامینی تغییر کرده است. 

سخنان نهایی

تأمین مالی اوراق بهادار، مدیریت سرمایه، و مشاوره در مورد سرمایه‌گذاری‌های بالقوه، همگی توسط مشاغل کارگزاری پرایم ارائه می‌شوند. از طریق این رابطه، صندوق های تامینی می توانند اندازه دارایی های خود را افزایش دهند، به انواع ابزارهای مالی دسترسی داشته باشند و عملیات خود را بهینه کنند.

انتخاب PB صحیح به دلیل مسائلی مانند ریسک اعتباری و کنترل های عملیاتی بسیار مهم است. اتحاد بین کارگزاران پرایم و صندوق های تامینی ضروری است زیرا نشان دهنده اتکای متقابل است که پویایی صنعت مالی را بهبود می بخشد.

توسط

Otar Topuria

Otar یک نویسنده محتوا با تجربه با بیش از پنج سال تجربه در حوزه مالی و فناوری است. بهترین توصیه ای که او دریافت کرد خواندن بود، که او را به پیشینه آکادمیک در روزنامه نگاری و در نهایت به نوشتن محتوا رساند. او معتقد است که همه چیز را می توان از طریق کلمات زنده کرد، از ساده ترین ایده تا پیچیده ترین نوآوری. در طول سال ها، Otar علاقه شدیدی به تجارت پیدا کرد. او با توجه به شیفتگی خود به ارزهای دیجیتال و فناوری مالی، شروع به کاوش، تحقیق و نوشتن کرد و به دنبال تعامل با مخاطبان در پلتفرم های مختلف بود.

ادامه مطلب

تصحیح کننده

Tamta Suladze

Tamta یک نویسنده محتوا مستقر در گرجستان با پنج سال تجربه در پوشش بازارهای مالی جهانی و ارزهای دیجیتال برای رسانه‌های خبری، شرکت‌های بلاک چین و کسب‌وکارهای رمزنگاری است. او با سابقه تحصیلات عالی و علاقه شخصی به سرمایه گذاری در حوزه رمزنگاری، در تجزیه مفاهیم پیچیده به اطلاعات قابل فهم برای سرمایه گذاران جدید ارزهای دیجیتال تخصص دارد. نوشته‌های تامتا هم حرفه‌ای و هم قابل ربط است و به خوانندگانش اطمینان می‌دهد که بینش و دانش ارزشمندی به دست می‌آورند.

ادامه مطلب

اشتراک گذاری