교차 증거금과 격리 증거금: 차이점은 무엇인가요?
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교차 증거금과 격리 증거금은 마진 거래 동전의 양면과 같습니다. 이 두 가지 메커니즘은 상당히 다른 옵션을 제공하므로 매우 다양한 전략을 가진 트레이더를 수용할 수 있습니다. 교차 마진과 격리 마진 모두 수익성 높은 수익 기회를 제공하지만 차이점을 이해하는 것이 중요합니다.
마진 거래에서 교차 마진과 격리 마진 모두 가격 변동으로 이익을 얻을 의도로 특정 거래소 플랫폼에서 일정량의 암호화폐를 빌릴 수 있는 기회를 제공합니다. 두 경우 모두 거래를 하려면 초기 담보가 필요합니다;
그러나 분리 증거금에서는 단일 증거금 포지션에 담보만 설정하면 일시적인 암호화폐 유동성을 받을 수 있다는 차이점이 있습니다. 교차 마진을 사용하면 전체 마진 포트폴리오가 하나의 마진 포지션으로 간주됩니다
교차 여백과 분리된 여백의 차이점을 자세히 살펴보기 전에 처음부터 다시 시작하겠습니다.
마진 거래 정의
몇 달러만 가지고 암호화폐 거래에 뛰어든다고 상상해 보세요. 실제 트레이딩 경험이 많고 암호화폐에 대한 이해도가 높다고 해도 투자 수익은 미미할 것입니다. 결국 50달러로 200%의 수익률을 내더라도 100달러에 불과합니다. 따라서 경험과 지식은 있지만 투자할 자금이 없다면 암호화폐의 문은 닫혀 있는 것 아닌가요? 꼭 그렇지는 않습니다.
마진 거래는 여러분의 투자 성공을 돕기 위해 도입된 것입니다. 마진 거래란 정확히 무엇일까요?
마진 거래는 현금 자금에서 허용되는 더 많은 양의 암호화폐에 대한 포지션을 취득하는 과정입니다.
이 방법론을 사용하면 원하는 암호화폐를 효과적으로 빌려 원하는 목표에 도달한 후 빌린 자금을 반환할 수 있습니다. 다양한 레버리지 포지션을 획득하여 구매한 암호화폐의 수를 늘릴 수 있습니다. 여기서 증거금은 레버리지 포지션에 도달하기 위해 필요한 자금입니다. 마진 거래로 상당한 금액의 암호화폐를 빌릴 수 있지만, 일정한 한도가 있습니다.
주요 내용
- 마진 거래를 통해 암호화폐 시장에서 정확한 가격 예측을 통해 이익을 얻을 수 있습니다.
- 마진 거래를 통해 효과적으로 차용할 수 있습니다.
마진 거래는 어떻게 이루어지나요?
마진 트레이딩 개념은 확장된 기회를 추구하고 트레이더의 현명한 시장 지식에 대한 보상을 제공하기 위해 고안되었습니다. 이 메커니즘을 사용하면 제한된 자금으로 상당한 보상을 얻을 수 있습니다. 하지만 이 효과적인 방법은 양날의 검이며 상당한 위험을 수반한다는 점에 유의해야 합니다;
마진 거래의 내용을 제대로 이해하려면 관련된 몇 가지 용어와 프로세스를 살펴볼 필요가 있습니다.
개시 증거금과 유지 증거금
초기 증거금은 요청하신 포지션을 체결하는 데 필요한 최소 금액입니다. 간단히 말해서 5,000달러 가치의 비트코인을 구매하려면 계좌에 일정 금액이 있어야 합니다. 초기 증거금 요구 비율은 선택한 거래소 플랫폼에 따라 다릅니다. 일반적으로 마진 요건은 잘 알려진 플랫폼에서는 엄격하고, 눈에 띄려고 하는 신규 플랫폼에서는 약간 더 완화됩니다.
반대로 유지 증거금이란 레버리지 포지션을 유지하기 위해 계좌에 보유해야 하는 필요 자금의 합계입니다. 유지 증거금은 각 암호화폐의 가격 변동에 따라 달라질 수 있습니다. 포지션을 유지하려면 계좌에 이 적정 수준의 자금을 유지하는 것이 필수적입니다;
그렇지 않으면 거래소 플랫폼에서 레버리지 포지션이 손상될 수 있다는 알림을 신속하게 받게 됩니다. 마진 콜이라고 하는 이 불쾌한 소식은 마진 거래가 곧 청산될 수 있다는 경고입니다. 때로는 유지 증거금 수준을 충족하는 것이 불가능해져 레버리지 포지션 전체를 처분해야 할 수도 있습니다;
마진 거래는 실제로 어떻게 이뤄질까요? 서류상으로는 사소한 과정이지만 마진 거래에는 수많은 복잡성이 수반됩니다. 먼저 간단한 예시를 살펴보겠습니다.
A Practical Case
트레이더 지망생으로서 여러분은 투자하고 수익을 거두기 위해 암호화폐 시장에 진입했습니다. 자신의 필요에 적합하고 저렴한 거래 수수료를 제공하는 특정 거래소 플랫폼을 선택했습니다. 거래 계좌도 준비되었습니다. 그러나 자금이 너무 제한적이어서 큰 규모의 거래를 체결하기에는 한계가 있습니다. 이때 마진 거래를 고려할 수 있습니다. 마진 거래는 충분한 자금을 제공하는 거래소 플랫폼 알고리즘으로 자동 거래를 체결하는 것입니다;
초기 증거금을 충당할 수 있는 거래 자본이 충분하다면 시작해도 좋습니다! 이제 자신의 계획에 맞는 마진 포지션 값을 선택해야 합니다. 트레이더의 포지션과 증거금 규모를 결정하는 것이 대부분의 시나리오의 성패를 좌우하기 때문에 이 과정은 의심할 여지없이 마진 거래에서 가장 어려운 부분입니다.
거래 목적에 맞는 마진을 선택할 때는 거래 시작부터 끝까지 전체 거래 계획을 고려해야 합니다. 마진 거래에서 이익을 얻으려면 특정 거래 쌍 또는 개별 암호화폐의 향후 가격 변동을 정확하게 예측해야 합니다. 이 경우 조심하는 것이 핵심입니다.
위험한 도박을 목표로 한다면 초기 투자금 손실을 피하기 위해 레버리지를 낮게 유지하는 것이 좋습니다. 반대로 예상 가격 변동 가능성이 매우 높으면 레버리지가 비례적으로 높아질 수 있습니다.
따라서 마진 거래에서는 가까운 미래를 염두에 두는 것이 중요합니다. 마진 거래에서 오픈 포지션을 취득하는 것은 비교적 쉽지만 계획은 보수적으로 유지해야 합니다. 위험한 결정을 내릴 경우 잘 유지하던 마진 거래가 손실 포지션으로 전환되어 전체 잔액을 잃을 수 있습니다. 따라서 거래를 시작하기 전에 신중하게 단계를 계획하고 특정 전략을 실행하기 전에 옵션을 검토하는 것이 필수적입니다.
교차 증거금과 분리 증거금 거래
마진 거래에 대한 일반적인 그림을 그렸으니 이제 교차 마진과 격리 마진이라는 두 가지 주요 전략에 대해 알아보겠습니다. 이 두 가지 옵션은 기본적으로 동전의 양면과 같은 역할을 하며, 숙련된 트레이더에게는 보수적인 운용과 고위험 운용을 모두 제공합니다. 지금부터 논의해 봅시다!
격리 마진 모드
격리 마진은 소중한 자산을 잃지 않고 위험한 시도를 할 수 있는 훌륭한 전략입니다. 이 방법론을 사용하면 말 그대로 다른 계좌와 분리된 단일 포지션을 개설할 수 있습니다. 이 격리 마진 포지션에서 어떤 일이 발생하더라도 나머지 포트폴리오에는 영향을 주지 않습니다.
신규 암호화폐에 투자하거나 기존 시장에서 고위험 가격 변동에 베팅하는 것이 격리 마진의 좋은 예입니다. 두 경우 모두 한 바구니에 모든 계란을 넣지 않는 것이 현명합니다. 격리 마진 계좌를 활용하면 이러한 위험을 감수하고 원하는 레버리지를 얻을 수 있습니다.
이렇게 하면 숙련된 트레이더는 위험을 신속하게 완화할 수 있는 무수한 옵션이 있기 때문에 실패가 더 이상 큰 문제가 되지 않습니다. 이제 독립적인 격리 마진 계좌가 있으면 트레이더는 높은 청산 위험에 신경 쓰지 않고 매우 다양한 전략을 추구할 수 있습니다.
크로스 마진 모드
반대로 개념을 완전히 뒤집는 교차 마진 모드가 있습니다. 이미 마진 포지션 목록이 있고 다른 포지션을 하나 더 찾고 싶다고 가정해 보겠습니다. 그러나 증거금 요구가 너무 가파르게 상승하여 포지션에 할당된 개시 증거금과 유지 증거금을 충당하는 것이 거의 불가능합니다. 이 경우 어떻게 해야 할까요? 당분간 트레이딩을 중단해야 하나요? 아니요.
교차 마진 모드를 사용하면 트레이더는 통합 마진 잔고로 포지션을 통합할 수 있습니다. 간단히 말해 교차 마진 모드를 사용하는 10개의 서로 다른 포지션이 있다면 마진 잔액을 공유하게 됩니다. 이 옵션을 사용하면 트레이더는 큰 유동성을 확보하지 않고도 새로운 포트폴리오 포지션을 추가할 수 있습니다.
크로스 마진 모드는 암호화폐 시장에서 고위험 플레이를 할 때 적합하지 않습니다. 이 전략을 사용하면 마진콜의 위협이 전체 마진 포트폴리오에 걸쳐 지속됩니다. 몇 주 또는 몇 달 후에 시장에 나타날 수 있는 수익성 높은 가격 변동 기회에 대해 듣는다고 상상해 보십시오.
단독 마진을 사용하면 현재 포지션을 훼손하지 않고 이 기회를 잡을 수 있습니다. 교차 마진 거래에서는 이 아이디어에 대해 훨씬 더 신중하게 생각해야 합니다. 결국 가격 변동이 제대로 이뤄지지 않으면 수개월 또는 수년간의 노력을 희생해야 합니다.
교차 마진은 기회주의적 결정을 수용하지는 않지만 트레이더에게 더 눈에 띄는 포지션 패키지를 개발할 수 있는 기회를 제공합니다. 따라서 시장에서 매력적이지만 위험한 옵션에 더 이상 베팅할 수 없더라도 거래량 측면에서 이를 보완할 수 있습니다. 초기 마진이 충분하다면 교차 마진 모드를 통해 상당한 마진 잔고를 쌓아 수익을 배가할 수 있습니다.
이제 두 가지 옵션을 비교해 보겠습니다.
보시다시피 이 두 가지 중 하나를 선택하는 것은 선호도의 문제입니다. 격리 마진 모드는 다양한 전략을 추구하고 단일 계좌로 위험 노출을 제한하려는 트레이더의 전략을 향상시킵니다. 반대로 교차 마진 거래는 대규모 포트폴리오를 구축할 수 있지만 전체 거래 포지션이 일반적인 청산 위험에 노출됩니다.
여기에는 객관적인 정답이 없으며 모든 트레이더가 자신의 현재 상황과 트레이딩 능력에 가장 적합한 전략을 스스로 결정해야 합니다.
주요 내용
- 마진 거래는 시장에서 상당한 시간을 보낸 숙련된 트레이더에게 가장 적합합니다. 잘 발달된 예측 기술과 암호화폐 환경에 대한 깊은 이해가 있는 투자자는 마진 거래를 통해 상당한 수익을 거둘 수 있습니다.
- 마진 거래는 암호화폐 자산의 소유권을 취득하는 것이 아니라 가격 변동에 따른 손익을 얻을 수 있을 뿐입니다. 따라서 이 전략의 주요 목표는 실제로 자산을 소유하는 위험을 감수하지 않고 가격 변동으로 이익을 얻는 것입니다.
마진 트레이딩과 일반 트레이딩
당연히 마진 거래는 이미 암호화폐에 익숙한 투자자에게 가장 적합합니다. 이 전략은 현물 거래보다 훨씬 더 복잡하며, 트레이더는 시장에서 발생할 수 있는 많은 시나리오를 분석해야 합니다. 반면에 현물 거래에는 몇 가지 위험도 포함되어 있습니다.
결국, 특정 암호화폐 자산을 소유하지 않고 담보만 소유하는 것이 이익이 될 수도 있습니다. 따라서 마진 거래는 특정 암호화폐를 완전히 소유하고 싶지 않지만 성공 또는 몰락 가능성에 투자하고자 하는 초보 투자자에게도 유용할 수 있습니다. 그렇지만 여전히 옵션을 신중하게 고려하고 자신이 가장 잘 아는 것을 고수하는 것이 현명합니다.
마진 거래는 그만한 가치가 있나요?
논의된 모든 인사이트와 마진 거래 시장의 고유한 특성을 고려할 때 마진 거래에 참여해야 하는지는 까다로운 질문입니다. 마진 거래는 유망하고 트레이더가 실제로 필요한 자원을 보유하지 않고도 큰 수익을 올릴 수 있지만, 마진 거래에는 상당한 위험이 따릅니다.
예상치 못한 가격 변동부터 상존하는 청산 위협까지 마진 거래는 스트레스가 많고 까다로운 거래 벤처가 될 수 있습니다. 하지만 개시 증거금과 유지 증거금을 신중하게 관리하고 리스크를 효과적으로 분리하는 마진 거래 포트폴리오를 구축한다면 마진 거래는 투자 성공의 판도를 바꿀 수 있습니다.
하지만 이 전략을 추구하기 전에 기본 사항을 숙지하는 것이 좋습니다. 개시 증거금과 유지 증거금이 무엇을 의미하는지 이해하는 것이 중요합니다. 또한 격리 증거금과 교차 증거금 포지션을 보유하는 것과는 어떻게 다른지 확실히 파악하는 것이 가장 좋습니다. 다른 모든 것과 마찬가지로 준비는 전투에서 승리하는 것의 절반입니다. 따라서 마진 거래는 경쟁이 치열한 시장에서 성공하려면 전적인 주의가 필요합니다;
