كيف يمكنك العثور على مزودي سيولة العملات المشفرة في عام 2023؟
المقالات
يعد التداول الإلكتروني في سوق العملات المشفرة طريقة شائعة للتمويل وهو نظام دقيق تمامًا من العناصر المترابطة التي تضمن في النهاية عملية سلسة لشراء وبيع أصول العملة المشفرة. ولذلك، تتطلب الآلية تدفقاً مستمراً للسيولة الجيدة للحفاظ على توازن السوق بين المشترين والبائعين دون التأثير على أسعار الأصول. تم تصميم المؤسسات التي توفر سيولة العملات المشفرة لتنفيذ هذه المهمة.
في هذه المقالة، سوف تتعرف على ما هو مزود سيولة العملات الرقمية والدور الذي يلعبه في السوق. بالإضافة إلى ذلك، ستتعرف على المعايير التي تحتاج إلى مراعاتها للعثور على مزود سيولة موثوق للعملات المشفرة في عام 2023.
ما هو مزود سيولة العملات المشفرة؟
كخطوة أولى في فهم من هو مزود سيولة العملات المشفرة، من المهم أن نفهم ما هي سيولة العملات المشفرة. يشير المصطلح ضمنًا إلى القدرة على شراء وبيع الأصول (في هذه الحالة، الأصول المشفرة) بسرعة وبسعر السوق. حالة انخفاض السيولة هي الحالة التي لا توجد فيها مثل هذه الفرصة. كلما زاد عدد الصفقات التي تتم لكل وحدة زمنية و كلما انخفض الفارق بين الأسعار، كلما كانت السيولة أفضل (كلاً من الفارق وحجم سجل الطلبات المحدد).
مزودي سيولة العملات المشفرة (LPs) هم شركات تستمر في تداول أصول العملات المشفرة في حساباتها الخاصة ومساعدة الوسطاء والمنظمات الأخرى في تلبية طلبات العملاء، ويقدمون المساعدة في حل مشاكل السيولة في بورصات العملات المشفرة. إذا كانت البورصة تفتقر إلى السيولة، فغالبًا ما تكون هناك أزمة سيولة.
يقدم مزودو السيولة خدماتهم (توفير السيولة) لكل من المشترين والبائعين، مع الحفاظ على سيولة الأصول. بالإضافة إلى كونهم منظمي السوق، غالبًا ما يشار إلى موردي السيولة أيضًا باسم صناع السوق، إلا أن الأمر مختلف تمامًا. مصطلح “صانع السوق” يرتبط باللاعبين الذين “يصنعون السوق ” – أي البنوك والصناديق والمؤسسات الأخرى، في حين يعمل مزودو السيولة كوسطاء بين الوسيط وصانع السوق (أحيانًا صانع السوق الآلي).
لقد لوحظ أن مقدمي الخدمات الذين ينجحون في عملهم لديهم تأثير كبير على البورصات. ونظرًا للشعبية الكبيرة لتداول العملات المشفرة اليوم والعدد الكبير نفسه من بورصات العملات المشفرة الموجودة في السوق، فإن مزودي السيولة يعدون عنصرًا أساسيًا في أدائها الفعال.
تنتج السيولة في سوق العملات المشفرة من مستوى عالٍ من التداول، والذي يتم التعبير عنه ليس فقط في حجم كبير من أوامر البيع والشراء في السوق، ولكن أيضًا في الطلبات المعلقة في دفتر الطلبات. في معظم الأوقات، يكون موردو سيولة العملات المشفرة هم يتم تنظيمها ومراقبتها من قبل سلطات الدولة، التي تتطلع إلى ضمان امتثالها للمعايير الدولية وقوانين الدولة والمتطلبات الأخرى عندما يتعلق الأمر بتوفير سيولة العملات المشفرة.
السيولة هي مؤشر متقلب للتغير في حجم تداول الأصول المشفرة (اهتمام اللاعبين في السوق بالتداول بها) لكل وحدة زمنية. هذا المؤشر عرضة للتغيير نتيجة لعدد من العوامل المؤثرة عليه. دعونا نفكر في عدة عوامل منهم.
الشرعية
في بلدان مختلفة، يتم التعامل مع الأصول الافتراضية بشكل مختلف، وتؤثر سياسة الحكومة أيضًا على السوق. وتصبح العملات المشفرة أكثر سيولة مع مشاركة المزيد من الأشخاص في الأصول الافتراضية على مستوى الولاية. وتسمح عدة ولايات في الولايات المتحدة للمقيمين بدفع ضرائبهم باستخدام العملات المشفرة، على سبيل المثال.
حجم التداول
يعد مؤشر سيولة سوق العملات المشفرة أحد الخصائص الرئيسية التي يبحث عنها المتداول عند تقييم ما إذا كان السوق سيولة. هناك العديد من المستثمرين المهتمين بشراء وبيع العملات، كما يتضح من ارتفاع حجم التداول. عند تقييم حجم السيولة ، من الضروري الانتباه إلى العوامل المختلفة التي تأخذ في الاعتبار الحالة المزاجية للمشاركين في السوق فيما يتعلق بالتداول في كل أصل على حدة.
المحتوى الرئيسي
- ويرتبط مصطلح “صانع السوق” باللاعبين الذين “يصنعون السوق” – أي البنوك والصناديق والمؤسسات الأخرى، في حين يعمل مزودو السيولة كوسطاء بين الوسطاء وصناع السوق.
- يعد موفرو السيولة المشفرة جزءًا لا يتجزأ من النظام البيئي لأي مؤسسة مالية توفر الوصول إلى تداول العملات المشفرة (كقاعدة عامة، هذه هي بورصات العملات المشفرة).
ما هو الدور الذي يلعبه مزودو سيولة العملات المشفرة؟
خلال الأزمات المالية المختلفة، ساهم مقدمو السيولة بشكل كبير في استقرار السوق. ولعبت سيولتهم دورًا حاسمًا في استقرار الأسواق تحت الضغط ومنعت الانهيار الكامل للسوق. وفي بعض الحالات، قدموا رأس المال أو استثمروا في الأصول الرقمية للقيام بذلك. وكانت الحالات الأخرى التي تمكنت فيها البنوك من توفير السيولة هي تلك التي تمكنت فيها من إقراض أو اقتراض الأموال. ومن خلال توفير السيولة، تمكن مقدمو السيولة الأسواق من العودة إلى وضعها الطبيعي من خلال منع الأسعار من الهبوط بشكل كبير.
لقد أعطت الجهات التنظيمية الأولوية للسيولة بشكل أكبر منذ أن شهدت الأسواق المالية العديد من الأزمات. وقد نفذت قوانين لضمان سيولة كافية في السوق لأنها تدرك مدى أهميتها لاستقرار السوق. ويشمل ذلك المطالبات بأن يحصل المستثمرون على تمويل قصير الأجل وأن البنوك الاحتفاظ بمبلغ محدد من التدفق النقدي. يجب على الشركات المحدودة الآن الاحتفاظ بمزيد من رأس المال لتوفير السيولة وتخضع لقواعد تنظيمية أكثر صرامة. ويجب عليها الآن توخي قدر أكبر من الحذر عند الإقراض والاقتراض، كما أنها أقل ميلاً للاستثمار في حيازات الأصول قصيرة الأجل.
أجرى فزاكو مؤخرًا استطلاعًا 50 من مزودي السيولة، مما أظهر أن 28% منهم فقط يقدمون سيولة العملات المشفرة، مع تباين حجم العروض. يستمر العديد من موفري السيولة المشهورين عالميًا مثل Equiti Capital وSucden Financial في البقاء بمعزل عن عالم العملات المشفرة. تشمل الشركات الـ 14 التي توفر السيولة للعملات المشفرة ما يلي:
سيولة الأصول المشفرة هي المؤشر المالي الرئيسي الذي يعكس اهتمام المتداولين والمستثمرين بشراء أو بيع (تداول) أداة مالية معينة. بالنسبة لبورصات العملات المشفرة، يتم اشتقاق هذا المؤشر من صناع السوق والمنظمات الاستثمارية والشركات التجارية، و المستثمرون المؤسسيون (مثل صناديق التحوط والبنوك الكبيرة) الذين لديهم حيازات واسعة النطاق، وتعتمد شركات الوساطة عليهم في تنفيذ الصفقات بسرعة على الأرض لإفادة المشاركين والعملاء الآخرين في السوق.
يلعب مزودو السيولة دورًا أساسيًا في ضمان التشغيل السلس وكفاءة الأسواق المالية. بالإضافة إلى ذلك، لديهم تأثير كبير على استقرار الأسعار. ومن خلال توفير السيولة للأسواق التي تعاني من الضغوط، يمكن للشركات المحدودة أن تساعد في منع الانهيار الكامل للسوق. ومن خلال القيام بذلك، لذلك، يمكن للمستثمرين أن يطمئنوا إلى أن الشركاء المحدودة المسؤولية سيساعدونهم في الحصول على المنتجات المطلوبة مع الحفاظ على سعر سوق مستقر. وهناك طريقة أخرى للشركات المحدودة المسؤولية لكسب الدخل تتمثل في توفير السيولة للسوق. ويمكن أن يكون إقراض واقتراض الأموال والاحتفاظ بالأوراق المالية قصيرة الأجل ممكنا. يمكن استخدامها لتحقيق هذا الهدف.علاوة على ذلك، يمكن للشركاء المحدودين اختيار المنتجات التي يتاجرون بها ومقدار الأموال التي يرغبون في المخاطرة بها من خلال تحديد معايير المخاطر الخاصة بهم.
يعمل مؤشر سيولة السوق كمؤشر عالمي لثلاثة عناصر في وقت واحد: حجم التداول وقيمة الspread ومستوى الانزلاق في التداول.
كيفية العثور على مزود سيولة العملات المشفرة في عام 2023: معايير التقييم
الآن بعد أن عرفت من هو مزود سيولة العملات المشفرة وما هو الدور الذي يلعبه هذا اللاعب المهم في السوق، فقد حان الوقت لمعرفة المعايير التي تحتاج إلى أخذها في الاعتبار عند اختيار مزود سيولة عملات مشفرة موثوق به.
1. الأسعار
عند البحث عن مزود سيولة العملات المشفرة، من المهم جدًا التأكد من حصولك على أفضل صفقة ممكنة. يجب مراعاة تسعير شركة سيولة العملات المشفرة عند البحث عن خيار مناسب. يمكن إنجاز عملية تقييم تسعير المنتج بعدة طرق. لتحديد تكلفة الخدمة، يمكنك الاتصال بمزود الخدمة مباشرة أو البحث عن السعر على موقع ويب للمقارنة. عند اتخاذ القرار، من المفيد فهم ما يتقاضاه مقدمو الخدمة الآخرون مقابل خدمات مماثلة.
2. الالتزام باللوائح
ينبغي اعتبار الالتزام بقواعد ولوائح الشركة التي توفر السيولة هو العامل التالي. وهذا أمر بالغ الأهمية لأنه يجب عليك التأكد من أن أموالك آمنة وأن العمل يمتثل لجميع اللوائح. الهيئة التنظيمية في البلد الذي يوجد فيه البنك يجب استشارة مقدم الخدمة أولاً. ستتمكن من تحديد مدى جودة مراقبة مقدم الخدمة من خلال المعلومات التي تحصل عليها ونوع الرقابة التي يخضع لها. بالإضافة إلى ذلك، يمكنك معرفة ما إذا كان لدى مقدم الخدمة أي معلومات حول الامتثال للوائح الموجودة على موقع الويب الخاص به. اتصل بهم مباشرة إذا كانت لديك أسئلة حول سياسات الامتثال الخاصة بالمزود.
3. القوة المالية
يمكنك تقييم القوة المالية لمقدم الخدمة بعدة طرق. يجب عليك إلقاء نظرة على حساباتهم المالية ومعرفة المزيد عن صحتهم. علاوة على ذلك، يمكنك أيضًا الاتصال بوكالات التصنيف كخطة احتياطية. فهي تشير إلى الاستقرار المالي للشركات، والتي يمكن أن تساعدك على اختيار مزود تكون سلعه وخدماته ذات جودة عالية، ويضمن الاستقرار المالي لمزود السيولة أن الشركة ستدفع التزاماتها تجاه عملائها بالكامل وفي الوقت المحدد.
4. السمعة
تعتمد أي شركة على سمعتها لتحقيق النجاح. هناك مجموعة واسعة من مقدمي الخدمات، وليسوا جميعهم على نفس القدر من الفعالية. لاختيار مزود جيد، من الضروري التحقق من سمعتهم والتأكد من أنهم يقدمون خدمات عالية الجودة. هذه العملية يمكن تحقيق ذلك بعدة طرق، قبل اختيار مقدم الخدمة، يجب عليك التحقق من الموارد المختلفة عبر الإنترنت ودراسة مراجعاتها.
بالإضافة إلى ذلك، يمكنك الاتصال بمزود العملات المشفرة مباشرة وطرح أي أسئلة حول العرض. وأخيرًا، تريد التحقيق في التقييمات غير المتحيزة للمزود. ونتيجة لذلك، سيكون من السهل تقييم المورد في ضوء كل هذه الاعتبارات وتحديد ما إذا كان التعامل معهم أمرًا جديرًا بالاهتمام.
ملخص الحديث
إن مؤشرات السيولة دائماً العامل الأكثر أهمية لاستقرار أنماط التداول في أي سوق مالي، والذي يمكن التعبير عنه في المقام الأول من حيث حجم التداول. عند اختيار مزود سيولة جيد للعملات المشفرة، لا ينبغي للمرء أن يقتصر على التحليل السطحي لكل خيار متاح في السوق: من الضروري دراسة كل جانب وكل التفاصيل المتعلقة بالخدمات التي تقدمها هذه الشركات بعناية. في النهاية، ستحدد موثوقية واستقرار مزودي السيولة كفاءة المؤسسات في سوق العملات المشفرة التي تتطلب مصدرًا لسيولة العملات المشفرة.
