Perché Dovresti Fare un Backtest del Tuo Portafoglio?

Gli investitori professionisti costruiscono i loro portafogli grazie all’esperienza. Dopo anni di partecipazione al mercato finanziario, un trader scopre i difetti delle sue operazioni e cerca di evitare di ripetere questi errori.

Un altro modo per creare una strategia di trading solida è fare un backtest con un programma che utilizza le prestazioni passate sul mercato e che simula la strategia del portafoglio.

Il backtesting di un portafoglio è il processo di valutazione dell’efficacia di un modello di trading utilizzando i dati precedenti relativi al mercato. Esistono vari strumenti e metodi per implementare questo modello di test, che spiegheremo nell’articolo.

Che Cos’è il Backtesting del Portafoglio?

Il backtesting del portafoglio consiste nel valutare la bontà di una strategia o di un modello di trading applicandolo a una precedente condizione sul mercato. Il backtesting viene effettuato utilizzando un software che il trader deve programmare o utilizzando una piattaforma di test pronta all’uso.

I risultati del backtest mostreranno gli esiti della strategia e le caratteristiche di rischio e analizzeranno i dati di mercato correlati di cui il trader deve tenere conto.

Il concetto di backtesting di portafoglio è che il mercato si ripete e ciò che è accaduto in passato è più probabile che si ripeta. Pertanto, se un portafoglio ha ottenuto buoni risultati nei dati storici, le probabilità di successo sono elevate anche nelle attuali condizioni sul mercato.

In seguito, il trader migliora la strategia in base agli esiti del test ed esegue nuovamente il backtest per confrontare e ottimizzare la strategia.

Importanza di Backtesting del Portafoglio di Trading

Il backtesting è fondamentale per scoprire le eventuali lacune nella strategia del portafoglio e quanto sia rischioso investire su un mercato specifico.

I gestori di portafoglio utilizzano il backtesting delle strategie di portafoglio per determinare l’allocazione delle risorse e la risposta sui mercati a un determinato modello di trading. Ad esempio, alcune strategie funzionano per trading di criptovalute, mentre altri funzionano meglio con il trading azionario.

Pertanto, il backtesting funziona come uno strumento di gestione del rischio. Inoltre, i trader la utilizzano per valutare una nuova strategia di trading e il suo funzionamento prima di utilizzarla effettivamente sui mercati reali.

Come Eseguire il Backtest del Portafoglio?

Se un trader ha una conoscenza sufficiente di un linguaggio di programmazione, può costruire un software per effettuare il backtesting della propria strategia. Il backtesting del portafoglio con Python è molto diffuso e relativamente facile da realizzare per gli sviluppatori.

D’altra parte, un trader potrebbe usare delle piattaforme di trading che offrono opzioni di backtesting senza scrivere alcun codice. Nonostante ciò, un trader deve conoscere i concetti essenziali del trading, tra cui:

• Il backtesting si basa sui dati per fornire informazioni. Pertanto, è fondamentale utilizzare dati accurati durante l’esecuzione dei backtest del portafoglio.
• L’analisi tecnica e quella fondamentale sono concetti essenziali che ogni trader deve conoscere per analizzare il sentimento sul mercato e costruire previsioni di rendimento per il mercato.
• La comprensione delle statistiche di base è utile e concetti come media, varianza e deviazione possono fornire indicazioni utili al trader.

Strumenti di Backtesting del Portafoglio

Alcuni strumenti aiutano il trader a trarre il massimo dal backtesting. L’utilizzo dei migliori strumenti per il backtesting dei portafogli aiuta ad alimentare la piattaforma con dati accurati per ottimizzare i tuoi investimenti.

Pertanto, assicurati che la tua piattaforma di backtest fornisca i seguenti strumenti.

• Allocazione di asset del portafoglio: questo strumento di backtesting del portafoglio ti permette di creare più portafogli di trading basati sui mercati e sugli strumenti finanziari selezionati. Mostra anche il rischio associato a questi portafogli e il rendimento totale atteso.
• Logica flessibile: il software deve essere flessibile e considerare più fattori di mercato come i limiti di capitale, la leva finanziaria e il ribilanciamento degli asset. Questo rende il backtest più affidabile.
• Prezzi storici precisi: il backtesting del portafoglio utilizza valori storici, compresi i prezzi storici. Pertanto, è necessario fornire prezzi accurati, compresi i livelli di volatilità e le azioni di società in fallimento.

Passi per Backtesting del Portafoglio di Successo

Una parte considerevole dell’attività di trading odierna viene svolta utilizzando algoritmi che operano per conto del trader. Se esegui un test automatico per la prima volta, ecco come eseguire il backtest di un portafoglio.

1. Trova una piattaforma di trading che offra il backtesting.
2. Seleziona il modello di trading che vuoi sottoporre a backtest.
3. Determina gli indicatori e gli strumenti che vuoi testare con il tuo portafoglio.
4. Decidi le condizioni e la linea d’azione corretta quando le condizioni sono soddisfatte. Ad esempio, se la condizione X è soddisfatta, esegui un ordine di acquisto.
5. Esegui il test su diversi mercati, come ETF, azioni, fondi comuni e strumenti finanziari.

Backtesting vs. Forward Testing

A differenza del backtesting, il forward testing permette al trader di valutare le proprie strategie di trading in una situazione di mercato attuale. Di solito si tratta di una simulazione del mercato live, in cui il trader testa l’efficacia dei propri strumenti, metodi e modelli prima di utilizzarli sul mercato reale.

I sostenitori del forward testing lo considerano più efficace in quanto il backtesting utilizza dati vecchi, che potrebbero dover essere aggiornati per essere considerati affidabili.

Il forward testing richiede di seguire la logica del sistema e di documentarla durante l’esecuzione degli ordini di compravendita. In questo modo, tutti i punti di entrata e di uscita vengono registrati diligentemente, senza eseguire alcuna operazione reale.

In questo modo, i trader possono valutare la loro strategia di portafoglio dopo averla eseguita su una simulazione di mercato reale prima di adottare i loro piani sul mercato live.

Vantaggi di Backtesting del Portafoglio

Il backtesting del portafoglio è fondamentale per scoprire se la tua strategia ha qualche difetto o vantaggio prima di utilizzarla nel mercato reale. Pertanto, puoi aspettarti i seguenti vantaggi quando automatizzi il tuo processo.

• Nessun rischio per i fondi reali: il backtesting viene effettuato in una simulazione che utilizza i dati e i prezzi storici sul mercato. Pertanto, non vengono eseguite operazioni reali e non viene utilizzato denaro reale.
• Direzione del portafoglio: la prestazione del portafoglio di backtest fornisce al trader indicazioni sugli asset su cui fare trading e sulle strategie da utilizzare.
• Possibilità di miglioramento: il backtesting del portafoglio consente ai trader di aggiustare e migliorare la propria strategia in base ai risultati del test prima di applicarla al mercato finanziario.

Svantaggi di Backtesting del Portafoglio

Sebbene il backtesting offra numerosi vantaggi, esistono alcuni svantaggi nel condurre un backtest, tra cui:

• Potenziali pregiudizi: è difficile evitare i pregiudizi quando si conduce un backtesting. Un trader potrebbe – involontariamente – manipolare i dati di input nel suo interesse per ottenere i migliori risultati.
• Selezione soggettiva: un trader può condurre contemporaneamente diversi test utilizzando diverse variabili e ipotesi e scegliere quella che porta i risultati migliori.
• Fattori incontrollabili: alcune variabili non possono essere incluse nel backtest, come i tassi di interesse, le anomalie di mercato e i disastri naturali, che influenzano fortemente l’attività di trading e il sentiment del mercato.

Conclusione

Il backtesting del portafoglio è essenziale per determinare i punti di forza e le carenze dei modelli di trading. Il backtesting per l’allocazione di asset del portafoglio aiuta i trader a scegliere i settori e gli strumenti ottimali e a valutare i rischi del portafoglio.

Questi test utilizzano piattaforme di trading che simulano i dati e le attività storiche del mercato. I dati dei test vengono calcolati e generati, fornendo al trader idee di investimento e indicazioni su cosa ha funzionato meglio e su come migliorare le proprie strategie. 

Un backtester del portafoglio può combinare la simulazione con diversi strumenti che aiutano il test a diventare più efficiente e a generare indicazioni adeguate per migliorare il portafoglio di trading.