Kripto’da Kayma Ne İfade Ediyor?
Makaleler
Getirilerinizi en üst düzeye çıkarmak isteyen kripto taciri veya yatırımcısı mısınız? O zaman muhtemelen “kayma” terimini duymuşsunuzdur. Peki bu tam olarak ne anlama gelmektedir? En basit ifadeyle kayma, bir varlığın beklenen fiyatı ile gerçek yürütme fiyatı arasındaki farkı tanımlar. Kripto para birimlerine yatırım yaparken fiyatlandırmada küçük farklılıklar sıklıkla ortaya çıkabilse de, uygun şekilde izlenmezse önemli etkilere de sahip olabilirler. Bu blog yazısı, kaymanın neden olduğunu ve yatırımcıların kripto varlıklarıyla uğraşırken bu tutarsızlıklara nasıl yaklaşmaları gerektiğini tartışacak.
Kayma nedir?
Kayma, beklenen ve gerçekte ne olduğu arasındaki farkı tanımlayan bir kripto ticaret terimidir. Kayma, bir emri yerine getirirken piyasa dalgalanmaları sonucunda kaybedilen veya kazanılan para miktarıdır. Bir emir beklenmedik bir fiyatla doldurulduğunda gerçekleşir, bu da genellikle tacir için olumsuz bir sonuçla sonuçlanır. Tacirler emir verirken kaymayı dikkate almalıdır ve herhangi bir ticarete girmeden önce kaymayla ilgili potansiyel riskleri anlamak çok önemlidir.
ÖNEMLİ ÇIKARIMLAR
- Kayma, bir ticaret için ödemeyi beklediğiniz şey ile gerçek maliyeti arasındaki boşluktur. Düzgün yönetilmezse getirilerinizi önemli ölçüde düşürebilir, bu nedenle işlemleri planlarken bunun farkında olmak önemlidir.
- Otomatik işlem sistemleri, limit emirleri ve derin likidite seviyeleri, kaymayı en aza indirmede etkili araçlar olabilir.
- Farklı borsalar, emir defteri derinliği ve alım satım faaliyeti nedeniyle belirli kripto para birimleri için farklı kayma seviyelerine sahiptir.
Kayma Nedenleri
Piyasa ani volatilite yaşadığında veya likidite düşük olduğunda kayma meydana gelebilir. Fiyatlar değişken bir iklimde hızla dalgalandıkça, emirleri istenen hızda yerine getirmek giderek zorlaşıyor. Benzer şekilde, likiditenin azaldığı dönemlerde, emirlerin beklenenden farklı bir fiyat noktası ile doldurulmasına neden olacak yeterli alıcı veya satıcı olmayabilir.
Kayma, teknik arızalar, emrinizin büyüklüğü ve hatta insan hatası gibi çok sayıda faktörden kaynaklanabilir. Güvenilmez bir internet bağlantısından muzdaripseniz veya mevcut piyasa koşulları için çok büyük bir emir verirseniz, kaymanın meydana gelmesini bekleyin, çünkü bu muhtemelen emirlerin istenen oranda gerçekleştirilmemesine neden olacaktır. Son olarak, emir verirken veya piyasaları izlerken herhangi bir hata yapılırsa – yanlışlıkla – kayma ile ilgili başka sorunlara da yol açabilir.
Kayma türleri
En çok arzu edilen kayma türü, bir emir beklenenden daha düşük bir fiyatla doldurulduğunda ortaya çıkan pozitif kaymadır. Bu, yüksek talep fiyatları artırdığında ve emirlerin beklenenden daha hızlı doldurulmasına neden olduğunda ortaya çıkabilir. Pozitif kayma, bir pozisyondaki potansiyel karları artırarak tacirlere fayda sağlayabilir.
Negatif kayma, pozitif kaymanın tam tersidir ve bir emir beklenenden daha kötü bir fiyatla doldurulduğunda ortaya çıkar. Negatif kayma, herhangi bir pozisyona girmeden önce dikkate alınması gereken önemli kayıplara yol açabilir. Bu, hızlı hareket eden piyasalar veya düşük likidite nedeniyle ortaya çıkabilir ve emirlerin beklenmedik oranlarda yürütülmesine neden olabilir.
Kayma Neden Önemlidir?
Kayma kavramak için önemli bir kavramdır, çünkü başarınızı artırabilir veya kırabilir. Tacirin belirli bir madeni para için büyük bir piyasa emri verdiğini varsayalım. Bu durumda, kripto para biriminin fiyatı, işlem tamamlanmadan önce tacire karşı hareket etmeye başlayabilir. Sonuç olarak, tacir beklenenden daha düşük bir fiyat alabilir ve bu da büyük kayıplara neden olabilir.
Daha fazla kayma daha fazla masraf anlamına geldiğinden, kayma işlem maliyetleri üzerinde de bir etkiye sahip olabilir. Daha da önemlisi, kaymanın neden olduğu emir yürütme gecikmeleri, bir tacirin potansiyel olasılıkları kaçırmasına neden olabilir.
Kripto para biriminde işlem yaparken kayma toleransınızı dikkate almak da önemlidir. Kayma toleransı, bir tacirin ticaretini yürütmek için kabul etmeye istekli olduğu maksimum fiyat farkıdır. Ticaret yaparken bu tolerans dikkate alınmalıdır, böylece tacirler ödüllerini ve risklerini doğru bir şekilde tartabilirler. Genel olarak, kayma toleransı ne kadar yüksek olursa, kayma nedeniyle kayıp riski o kadar artar.
Uygun bir kayma toleransı seviyesi seçmek dikkatli bir değerlendirme gerektirir. Optimal seçim, piyasa koşulları ve ticaret stratejileri gibi faktörlere bağlıdır. Piyasalar değişken olduğunda, işlemler hızlı ve verimli bir şekilde yürütülmesi için daha yüksek bir kayma toleransı gerektirebilir.
Alternatif olarak, daha az değişken zamanlarda, daha uygun yürütmelerle sonuçlanabilecek daha düşük kayma toleransı seviyeleri ayarlamak mümkün olabilir. Bu nedenle, kayma tolerans seviyelerinin mevcut piyasa koşullarına göre ayarlanması esastır. Kayma toleransını anlamak ve yönetmek, yatırımcıların işlemlere girerken veya çıkarken bilinçli kararlar almasına ve işlem performansını artırmasına yardımcı olabilir.
Kaymayı hesaplamak zor olabilir, ancak karı en üst düzeye çıkarmak ve kayıpları en aza indirmek için anlamak önemlidir. Kripto para piyasasında işlem yaparken kaymanın nasıl hesaplanacağına bakalım.
Kayma, hisse senetleri, forex ve kripto dahil olmak üzere herhangi bir pazarda kaçınılmazdır. Bununla birlikte, kayma, olağanüstü oynaklığı nedeniyle özellikle kripto para biriminde endişe verici olabilir.
Kayma Nasıl Hesaplanır
Kayma, mevcut piyasa fiyatı ile gerçekleştirilen işlem fiyatı arasındaki fark alınarak hesaplanabilir. Hesaplama basittir: Kayma = Mevcut Piyasa Fiyatı – Yürütülen İşlem Fiyatı.
Örneğin, 10.000$’da 1 Bitcoin için bir satın alma emri verdiyseniz ve 9.800$’da doldurulduysa, kaymanız 200 $ (10.000-9.800) olacaktır. Bu durumda, kayma nedeniyle beklenenden daha düşük bir fiyat aldınız.
Kayma yüzdesi, mevcut piyasa fiyatının ve gerçekleştirilen işlem fiyatının mevcut piyasa fiyatına bölünmesiyle de hesaplanabilir. Hesaplama Kayma Yüzdesi = (Cari Piyasa Fiyatı – Yürütülen İşlem Fiyatı) / Cari Piyasa Fiyatı şeklindedir.
Örneğin, 10.000$’da 1 Bitcoin için bir satın alma emri verdiyseniz ve 9.800$’da doldurulduysa, kaymanız 200 $ (10.000-9.800) olacaktır. Bu durumda kayma yüzdesi %2 (200/10.000) olacaktır. Bu, %2’lik kayma nedeniyle beklenenden daha düşük bir fiyat aldığınız anlamına gelir.
Daha önce tartıştığımız gibi, kaymanın tacirler üzerinde olumlu veya olumsuz bir etkisi olabileceğine dikkat etmek önemlidir. Yukarıdaki örnekte, tacir daha düşük bir fiyat aldı ve böylece kayma nedeniyle zarara uğradı. Bununla birlikte, piyasa ticaretleri gerçekleştirilmeden önce tacirin lehine hareket etseydi, beklenenden daha iyi bir fiyat alacağından kaymadan yararlanırlardı.
Neyse ki, tacirlerin kaymayı hesaplamasına yardımcı olmak için çeşitli araçlar ve kaynaklar mevcuttur. Birçok kripto para ticaret platformu, kullanıcıların ticaret parametrelerini girmelerini ve beklenen kaymayı tahmin etmelerini sağlayan kayma hesaplayıcıları sağlar.
Ek olarak, çevrimiçi kayma hesaplayıcıları, potansiyel emir yürütme maliyetlerini kontrol etmek isteyen herkes tarafından ücretsiz olarak kullanılabilir. Bu çevrimiçi hesap makineleri, işlemlerdeki tahmini kaymayı hesaplamak için canlı piyasa verilerini kullanır ve tacirlerin işlemlerini gerçekleştirmeden önce işlemleriyle ilgili potansiyel riskler hakkında bilgi edinmelerini sağlar.
Genel olarak, kayma tacirlerin karlarını ve zararlarını büyük ölçüde etkileyebilir. Neyse ki, tacirlerin kaymanın etkilerini azaltmak için kullanabilecekleri stratejiler var. Bu stratejilerden bazılarına bir göz atalım.
Kaymayı azaltma stratejileri
Kaymanın etkisini anlayarak ve etkilerini en aza indirmek için adımlar atarak, yatırımcılar işlem performanslarını geliştirebilirler. İşte tacirlerin kripto para piyasasında işlem yaparken kayma etkilerini azaltmalarına yardımcı olabilecek bazı stratejiler.
Limit Emirleri
Limit emirlerini kullanmak, kaymayı azaltmanın en etkili yollarından biridir. Bir limit emri vererek, tacirler satın almak veya satmak istedikleri belirli bir fiyatı belirleyebilirler ve emir yalnızca bu fiyata ulaşıldığında gerçekleştirilir. Bu, beklediğiniz şeyi elde etmenizi sağlar ve istenmeyen kaymaları önlemeye yardımcı olur.
Slop Kayıpları
Sıkı bir stop kaybı ayarlamak, bir emir uygulanmadan önce fiyatın ne kadar hareket edebileceğini sınırlayarak potansiyel kaymayı en aza indirmeye de yardımcı olur. Bu, tacirlerin işlemlerini kontrol altına almalarını sağlar ve kayma nedeniyle büyük kayıp riskini azaltır.
Piyasa Koşullarını İzleme
Piyasa koşullarının izlenmesi, yatırımcıların kayma nedeniyle kayıplarını sınırlamasına da yardımcı olabilir. Piyasayı etkileyebilecek haberleri ve olayları izleyerek, tacirler ani fiyat değişikliklerini önlemek ve potansiyel kayıpları en aza indirmek için emirlerini buna göre ayarlayabilirler.
Otomatik Sistemler
Otomatik işlem sistemleri, minimum gecikme süresiyle önceden belirlenmiş parametrelere dayalı işlemleri gerçekleştirdikleri için kaymayı azaltmanın başka bir harika yoludur. Bu sistemler, piyasaları izlemek ve uygun koşullar yatırımcıların kayma nedeniyle kayıpları en aza indirmesine izin verdiğinde işlemleri yürütmek için sofistike algoritmalar kullanır.
Güvenilir Borsa
Son olarak, güvenilir ve güvenilir bir borsa kullanmak, yatırımcıların kayma nedeniyle kayıplarını azaltmalarına yardımcı olabilir. Güvenilir borsalar, yüksek likidite, düşük ücretler ve hızlı emir yürütme süreleri sunar; bunların hepsi, kaymanın işlemler üzerindeki etkisini azaltmaya katkıda bulunur.
Likidite
Yukarıda özetlenen stratejilere ek olarak, kaymayı azaltmada bir diğer önemli faktör likiditedir. Likidite, bir işlemin varlığın fiyatını önemli ölçüde etkilemeden ne kadar kolay gerçekleştirilebileceğini ifade eder. Daha yüksek likidite seviyeleri genellikle daha düşük kayma ile sonuçlanır, çünkü işlemlerin hızlı ve adil bir fiyatla yürütülmesi daha olasıdır. Bu nedenle, tacirler kaymaya maruz kalmalarını azaltmak için iyi likidite sunan bir borsa kullanmalarını sağlamalıdır.
Şimdi kaymayı en aza indirmek için bazı stratejileri tartıştığımıza göre, kaymanın farklı kripto para birimlerini nasıl etkilediğine bir göz atalım.
Farklı Kripto Para Birimlerinde Kayma
Farklı kripto para birimleri ile işlem yaparken kayma tacirlerin bekleyebileceği miktar önemli ölçüde değişir. Bunun nedeni, her bir kripto para birimindeki farklı likidite ve volatilite seviyeleridir. Örneğin, Bitcoin diğer kripto para birimlerine göre daha yüksek likidite seviyelerine ve daha düşük volatiliteye sahip olma eğilimindedir ve bu da işlemlerde daha az kayma ile sonuçlanır. Öte yandan, daha küçük altcoinler genellikle çok daha düşük likiditeye ve daha yüksek volatiliteye sahiptir ve bu da daha fazla kaymaya neden olur.
Ticaretten önce, tacirler belirli bir kripto para birimi ticareti yaparken bekleyebilecekleri kayma miktarını belirlemek için bir borsa araştırması yapmalıdır. Tacirler, farklı borsaların belirli bir kripto para birimi için farklı derecelerde kayma olabileceğini de bilmelidir. Bunun nedeni, her borsanın emir defterinin ve işlem faaliyetinin derinliğidir.
Ek olarak, Uniswap ve PancakeSwap gibi merkezi olmayan borsalar da sipariş defterlerinin doğası gereği önemli ölçüde kayabilir. Bu borsalar 7/24 açıktır ve ticaret faaliyetlerini kontrol eden merkezi bir otoriteye sahip değildir. Sonuç olarak, yatırımcıların bu platformlardaki likiditenin günden güne önemli ölçüde değişebileceğinin farkında olmaları gerekir, bu da belirli kripto para birimleri ticareti yaparken kayma için daha büyük bir potansiyele neden olur.
Ayrıca, Uniswap ve PancakeSwap gibi borsalar limit emirlerine erişim sağlamadığından, hem limit hem de piyasa emirleri sunan merkezi borsalara göre kaymaya daha yatkındırlar.
Tipik olarak, merkezi olmayan platformlarda varsayılan kayma oranı %0,5 ila %1 arasında değişmektedir. Her tacirin stratejisi, genelleştirilmiş tek bedene uyan bir cevap olmadığından, onlar için en uygun kayma toleransını belirleyecektir. Bununla birlikte, PancakeSwap ve UniSwap gibi platformlarda kaymanızı istediğiniz seviyelere ayarlayabilirsiniz.
Sonuç
Kripto para birimleri ticareti risksiz değildir ve kayma, bir yatırımcının başarısını belirlemede önemli bir faktör olabilir. Ancak nasıl çalıştığını anlayarak, kaymanın getirilerinize getirebileceği potansiyel hasarı azaltabilirsiniz – bu potansiyel olarak zarar verici fenomenle ilişkili kayıplara karşı korurken başarılı işlemlerle karı en üst düzeye çıkarmanıza izin verir.
Başarılı bir ticaret sağlamak ve kayma potansiyelini sınırlamak için, kripto para birimi yatırımcıları otomatik ticaret sistemlerini dağıtmak, limit emirlerini kullanmak ve likidite seviyelerini artırmak gibi stratejileri anlamalıdır. Yatırımcılar, değişken piyasalarda güvenle gezinebilir ve bu teknikleri güvenilir borsalarda akıllıca uygulayarak karlarını en üst düzeye çıkarabilirler.
